1

2 Plan seminarium Emerytury Emerytury Przedsiębiorców Cele finansowekrótki zarys obecnej sytuacji Emerytury Przedsiębiorców Cele finansowe niezwiązane z emeryturą

3 Emerytury – dziś i jutroZmiany demograficzne dobra i zła wiadomość dłużej żyjemy mniej dzieci rodzi się w Polsce

4 Zmiany demograficzne Struktura demograficzna w Polsce. Źródło: Opracowanie na podstawie danych GUS

5 Współczynnik rozrodczości: EuropaNajwyższy współczynnik w Europie Najniższy współczynnik w Europie 2,15 Islandia 2,1 Irlandia 2,0 Francja 1,96 Norwegia 1,91 Szwecja 1,41 Austria 1,39 Polska 1,37 Portugalia 1,35 Rumunia 1,32 Słowacja Źródło: Eurostat,

6 Rzeczywisty wiek przejścia na emeryturęŹródło: Zestawienie na podstawie informacji w mediach

7 Przeciętne trwanie życia w PolsceŹródło: GUS

8 Przeciętne trwanie życia w Polsce 60-latkowieŹródło: GUS

9 Statystyka: ludność Polski (dane w mln)Źródło: Gazeta Wyborcza i ŚFBM

10 Media informują Emerytury zagrożone. Tyka emerytalna bomba.Dziennik, Nadciąga emerytalna katastrofa. W wyniku reformy wprowadzonej w 1999 roku połowa emerytów może otrzymywać świadczenia niższe od minimalnych. Przegląd, Na emerytury może zabraknąć ponad 300 mld zł. Gazeta Wyborcza

11 Media informują

12 Sytuacja na rynku 50% Polaków dostaje z ZUS emeryturę do 1.475,31 zł brutto. 1.273,22 zł brutto tyle wynosi najczęściej wypłacana emerytura z ZUS (pobiera ją ponad emerytów). 796,62 zł brutto tyle wynosi przeciętna emerytura z KRUS Źródło: ZUS, KRUS

13 Emerytury i renty osób prowadzących działalność gospodarczą w 2008 r.ZUS Departament Statystyki Emerytury i renty osób prowadzących działalność gospodarczą w 2008 r. Podstawowe dane: Liczba emerytów i rencistów 211,6 tys. osób Średni wiek emerytów 71,6 lat Średni wiek osób pobierających renty z tytułu niezdolności do pracy 55,4 lat Średni staż emerytów i rencistów* 28,2 lat Przeciętna miesięczna wypłata emerytur i rent w 2008r. 997,86zł *bez stażu hipotetycznego Źródło: ZUS

14 Deficyt FUS Przez 5 kolejnych lat deficyt FUS urośnie prawdopodobnie do co najmniej 350 mld zł, czyli będzie 1,5 razy większy niż obecny budżet Polski. Źródło: Wp.pl

15 Emerytury - prognozy Umowa o pracę – miesięczna emerytura (50% kwota zastąpienia) 18% Klient VIP Klient x30 śred. Zarobki miesięczne 20 000 7 107,5 Przyszła emerytura 3 553,75

16 Emerytury PrzedsiębiorcówDział. Gosp. – miesięczna emerytura (50% kwota zastąpienia) 4,5% Klient VIP Klient Dział. Gosp. Zarobki miesięczne 20 000 1 800 Przyszła emerytura 900

17 Podsumowanie

18 Bezpieczeństwo i Zysk Sytuacja na rynku. Dwa wielkie dylematyGwarancja Zyski z inwestycji w fundusze (ryzyko) Bezpieczeństwo moich pieniędzy – bank czy fundusz inwestycyjny? „Pewne jak w banku” - czy aby na pewno?

19 Bezpieczeństwo i Zysk Inwestowanie vs. OszczędzanieOSZCZĘDZANIE to lokowanie środków, które zabezpiecza je przed utratą wartości spowodowaną inflacją. Rozsądnie oszczędzając CHRONIMY swoje środki, ale ich NIE POMNAŻAMY. INWESTOWANIE to lokowanie środków, które pozwala uzyskać stopę zwrotu większą niż stopa zwrotu pozbawiona ryzyka. Inwestowanie łączy się z RYZYKIEM.

20 Akcje Małych i Średnich FirmZysk / ryzyko w funduszach inwestycyjnych CZAS Total Trend Akcje (inne) Akcje Małych i Średnich Firm Akcje Sektory Wzrostu Akcje Zrównoważony Stabilny Wzrost OCZEKIWANA STOPA ZWROTU Trend Dłużny Obligacje Bezpieczna Alokacja Gotówkowy Pieniężny RYZYKO INWESTYCYJNE minimalne niskie umiarkowane wysokie bardzo wysokie

21 Różnica między akcją a funduszem inwestycyjnymPrzykładowa struktura funduszu inwestycyjnego

22 „Wehikuł czasu” K D 2011 2031 B ~ 700 000 A ~ 300 000 WARTOŚĆ RACHUNKUNakłady = 1000 x 12 x 20 2011 2031 LATA K D

23 Efekt uśredniania

24 Bezpieczeństwo i Zysk WIG

25 WIG 20 2000 czy 2006 (LUTY 2000, WRZESIEŃ 2005) ?

26 ARKA AKCJI 2000 czy 2006 (LUTY 2000, WRZESIEŃ 2005) ? 12,73

27 ARKA AKCJI 2000 czy 2006 (LUTY 2000, WRZESIEŃ 2005) ? 12,73 27,39

28 UNI KORONA 2000 czy 2006 (LUTY 2000, WRZESIEŃ 2005) ? 65,52 127,11

29 LEGG MASON 2000 czy 2006 (LUTY 2000 , WRZESIEŃ 2005) ? 101,65 195,88

30 Wszyscy najbardziej boją się spadkówGospodarka Wszyscy najbardziej boją się spadków

31 Przyjrzyjmy się takiemu spadkowi…PODSUMOWANIE Inwestor 1: 7 x 1000 = 7000 PLN 7000 PLN = 300 j.u. śr. cena = 23,33 PLN PODSUMOWANIE Inwestor 2: 2 x 1000 = 2000 PLN 2000 PLN = 50 j.u. śr. cena = 40,00 PLN = 25 j.u. = 25 j.u. = 50 j.u. = 50 j.u. = 75 j.u. = 75 j.u. = 100 j.u. Cena 1 jednostki uczestnictwa=X = 1000 PLN - Inwestor 1 - Inwestor 2

32 Czy rok …….. był wyjątkowy?

33 Co na giełdzie? Ruch!  Wykres wartości WIG w okresie od listopada 2007 do marca 2009 -64,40%

34 Co na giełdzie? Ruch!  Wykres wartości WIG w okresie od marca 2000 do października 2001 -57,43%

35 Co na giełdzie? Ruch!  Wykres wartości WIG w okresie od marca 1998 do października 1998 - 41%

36 Co na giełdzie? Ruch!  Wykres wartości WIG w okresie od marca 1994 do kwietnia 1995 -69,74%

37 Mądrość chińska „Jedyną stałą rzeczą na kuli ziemskiej jest ZMIANA”Konfucjusz

38 Wykorzystaj tę mądrość:Mądrość chińska Wykorzystaj tę mądrość: Efekt systematycznego, konsekwentnego zasilania swojego rachunku to mądre i efektywne wykorzystanie zmienności na rynku.

39 Bezpieczeństwo i Zysk Efekt uśredniania Zerowy przyrost wartości jednostki = rentowność 18 %! CZY TO MOŻLIWE?

40 Bezpieczeństwo i Zysk Efekt uśredniania Zerowy przyrost wartości jednostki Wpłata Wycena jednostki Liczba kupionych j. U. 150 zł 12 zł 12,50 14 zł 10,71 10 zł 15,00 8 zł 18,75

41 Zerowy przyrost wartości jednostkiBezpieczeństwo i Zysk Zerowy przyrost wartości jednostki Zmiana ceny jednostki uczestnictwa: 0% Suma wpłaconych składek: 10 x 150 = zł Liczba kupionych jednostek: 147,68 j.u. Wartość posiadanego majątku: 147,68 x 12 zł = zł Zysk = – = 272 zł / 1500 zł = 18% Oprocentowanie ROR dla uzyskania analogicznego majątku: 18% Kochamy bessę!

42 Bezpieczeństwo i Zysk Efekt uśredniania Kochamy bessę!Przykłady z rynku: 10 lat 10 lat + dopłaty Kochamy bessę!

43 +5% -10% Zasada „minus 10 plus 5”Zasada, którą kierują się setki tysięcy inwestorów na całym świecie przy prowadzeniu inwestycji: Jeśli moja inwestycja w FI Akcji spadnie o 10% - wycofuję się z kapitałem do bezpiecznego FI. Jeśli notowania w/w FI Akcji wzrosną o 5% to wracam z kapitałem z bezpiecznego FI do FI Akcji. +5% -10%

44 +5% -10% Zasada „minus 10 plus 5”Niektórzy nazywają tą zasadę również „windą”, ponieważ inwestor zachowuje się jak winda. Ta zasada jest również określana jako teoria Darwina. Inwestorze, jeśli będziesz przestrzegał tylko tej jednej zasady możesz być spokojny o swoje inwestycje. Dane historyczne udowadniają, że zachowując się jak „winda” przy inwestycji minimalizujemy straty oraz maksymalizujemy z niej zyski. +5% -10%

45 +5% -10% Zasada „minus 10 plus 5” FUNDUSZ ROŚNIE inwestuję!FUNDUSZ SPADA Przechodzę do bezpiecznego FI i obserwuję sytuację

46 Bezpieczeństwo i Zysk Wpłacaj systematycznie. Korzystaj z funduszy inwestycyjnych. Dopłacaj, gdy jest tanio.

47 Wszystko musi dojrzewać Czas Wszystko musi dojrzewać 

48 Wykorzystaj dźwignię czasu!„Zazwyczaj ludzie przeceniają to, co mogą zrobić w ciągu roku, a nie doceniają tego, co mogą osiągnąć w ciągu dziesięciu lat.” Jim Rohn, „The Power of Ambition” Pozwól by procent składany i czas pomnażały twój majątek. Warto podjąć decyzję już dziś –każdy rok opóźnienia jest dla Ciebie bardzo kosztowny !

49 Pomoc Eksperta Czego mogę oczekiwać od mojego Doradcy?Rzetelnego przygotowania i wysokiego poziomu wiedzy (rynkowej i produktowej). Opracowania oferty na bazie indywidualnych potrzeb (w tym analizy profilu inwestorskiego). Dostępności (minimum raz na 12 m-cy). Dyspozycyjności (porada via telefon, etc.). Reprezentacji sprawdzonej i stabilnej firmy.

50 Spotkaj się z Martyną Wojciechowską

51