1 GERENCIA FINANCIERA DAGA

2 FINANZAS Estudia la obtención y gestión de los recursos que necesita una Institución para cumplir con sus objetivos y ayuda a establecer los criterios que utilizará para la asignación y distribución de sus activos y pasivos.

3 ANTECEDENTES HISTORICOS Las finanzas como esfera especial de estudio surgió a comienzos del siglo XX, antes de eso, se la consideraba como parte de la economía. El conocimiento obtenido de las crisis económicas y los importantes avances tecnológicos, ayudaron a su evolución y durante el proceso de análisis y manejo de las mismas se crearon técnicas y herramientas que se han constituido en valiosos instrumentos de información para la toma de decisiones que debe enfrentar el Administrador Financiero.

4 ANTECEDENTES HISTORICOS A comienzo del siglo las finanzas eran una necesidad externa a la empresa, solo se refería a los instrumentos y procedimientos del Mercado de Capitales, esto empieza a cambiar cuando para mejorar la situación de los empresarios, se producen numerosas fusiones de empresas de distinta envergadura, lo que despierta un gran interés por contar con información organizada que permita conocer la situación de la empresa en un momento determinado, así nacen los Estados Contables o BALANCES, y la publicación de información financiera se generaliza a raíz de las exigencias legales.

5 En la década ´50 y ´60 el gerente financiero asume nuevas Responsabilidades e interviene en nuevos problemas: La administración del conjunto de recursos invertidos en activos y su asignación en cada activo, el determinar el valor de la empresa, determinar la estructura de capital y la política de dividendos. Aquí surgen un sin número de modelos que ayudan a la toma de decisiones financieras y la evolución de las finanzas se aceleró notablemente en los años posteriores, con el uso de las computadoras como herramientas para el análisis cuantitativo. ANTECEDENTES HISTORICOS

6 QUE ES UNA EMPRESA? La actividad económica se desarrolla en forma colectiva en unidades productoras de bienes y servicios llamadas empresas, las que se caracterizan por la concurrencia de cuatro elementos esenciales: · OBJETIVO · ESFUERZO HUMANO (TRABAJO) · ELEMENTOS MATERIALES (Herramientas, equipos, materia prima, etc.) · TECNOLOGIA. Toda empresa debe marchar en pos de un objetivo común, el cual debe ser Claramente definido y debe ser conocido por todos los niveles de la organización, la MISION Y EL OBJETIVO de una empresa es una declaración formal de lo que ésta trata de lograr. La imagen que desea proyectar y como desearía que el público la reconozca e identifique. A partir de este objetivo único, se definirán las principales metas corporativas, para luego establecer las metas departamentales y así sucesivamente hasta incorporar todos los niveles de la Institución.

7 Una vez establecido el objetivo, se define la estructura organizativa que permitirá alcanzar dicho objetivo, la representación gráfica de ella es lo que se conoce como ORGANIGRAMA que representa los cargos de una Institución, y el orden jerárquico de cada uno de ellos. En el nivel superior se encuentra el GEREN TE GENERAL y dependiendo de él existe áreas definidas: AREA COMERCIAL; AREA CULTURAL; AREA RECURSOS HUMANOS; AREA ADMINISTRACION y AREA FINANZAS

8 FUNCIONES DE LA GERENCIA 1.-PLANEAMIENTO PRESENTADO LOS OBJETIVOS, LOS MEDIOS POR MEDIO DE LOS CUALE ESTOS OBJETIVOS SE PUEDEN LOGRAR, Y EL GERENTE DEBE PLANTEAR LOS PLANES DE LA ORGANIZACIÓN SEAN ESTOS A CORTO O LARGO PLAZO. 2.-ORGANIZACIÓN PARA LLEVAR A LA PRACTICA Y EJECUTAR LOS PLANES PROPUESTOS ANTERIORMENTE ES NECESARIO CREAR UNA ORGANIZACIÓN. 3.-DIRECCION ESTA FUNCION DE LA GERENCIA NOS INDICA LA MOTIVACION, LIDERATO, GUIA, ESTIMULO,Y ACTUACION QUE SE TENGA CON EL PERSONAL, Y EL GERENTE ESTA LLAMADO A DIRIGIR PARA QUE LA EMPRESA ALCANC SUS OBJETIVOS. 4.-CONTROL MEDIR CUALITATIVAMENTE Y CUANTITATIVAMENTE LA EJECUCION

9 OTRAS FUNCIONES DE LA GERENCIA LA FUNCION PRINCIPAL DE LA GERENCIA FINANCIERA ES LA ADQUISICION DE RECURSOS FINANCIEROS Y LA DISTRIBUCION EN FORMA EFICIENTE DE ESTOS RECURSOS. EL FINANCIAMIENTO: EL ESFUERZO PARA PROPORCIONAR LOS FONDOS QUE NECESITAN LAS EMPRESAS EN LAS CONDICIONES MAS FAVARABLES A LA LUZ DE LOS OBJETIVOS DEL NEGOCIO TOMA DE DECICIONES LA TOMA DE DECICIONES RESPECTO A LA UTILIZACION DE FONDOS DE UNA EMPRESA DEBE SER LA MAS RESPONSABLE, YA QUE ESTOS DEBEN SER ASIGNADOS DE UNA FORMA EFICIENTE.

10 LEY DE ACTUALIZACIÓN DE LA LEY Nº 13253, DE PROFESIONALIZACIÓN DEL CONTADOR PÚBLICO Y DE CREACIÓN DE LOS COLEGIOS DE CONTADORES PÚBLICOS Artículo 3°.- Competencias del contador público Son las siguientes: a. Planificar, organizar, supervisar y dirigir la contabilidad general y de costos de las actividades económico-comerciales desarrolladas por personas naturales y/o jurídicas del ámbito privado, público o mixto; y formular, autorizar y/o certificar los estados financieros correspondientes, incluidos los que se incorporen a las declaraciones juradas y otros para fines tributarios. b. Evaluar, asesorar y realizar consultoría en sistemas de contabilidad computarizada y de control, y otros relacionados con el ejercicio de la profesión contable. c. Realizar auditoría financiera, tributaria, exámenes especiales y otros inherentes a la profesión de contador público. d. Efectuar el peritaje contable en los procesos judiciales, administrativos y extrajudiciales. e. Certificar el registro literal de la documentación contable incluyendo las partidas o asientos contables de los libros o registros contables de las personas naturales y jurídicas. f. Formular valuaciones y tasaciones de naturaleza contable. g. Ejercer la docencia contable en sus diversas especialidades en todos los niveles educativos respectivos, de acuerdo a ley. h. Ejercer la investigación científica sobre materias relacionadas a la contabilidad y a su ejercicio profesional. i. Otras relacionadas con la profesión contable y sus especializaciones. S

11 GERENCIA FINANCIERA DAGA

12 La condición necesaria para la creación de una empresa reside en la existencia de una demanda de un bien o servicio total es decir, se desarrolla en base a una idea de detectar un negocio. Es decir que el capital aportado debe retornar como utilidad. Por tanto una empresa requiere de recursos financieros para poder existir como empresa y satisfacer todas los requerimientos como empresa para funcionar. ORGANIGRAMA BASICO DE UN AREA FINANCIERA Gerencia Gral. Dpto. contabilidad Gerencia de Finanzas Dpto. de Finanzas Sección caja Sección Crédito y Cobranzas Sección Pptos.

13

14

15

16 *Es el documento en el cual se describe la posición financiera de la empresa en un momento dado(en un punto especifico del tiempo) *Indica las Inversiones realizadas por la empresa bajo forma de Activos, y los medios a través de los cuales se financiaron dichos activos, ya sea que los fondos se obtuvieron bajo la modalidad de prestamos( Pasivos) o mediante la venta de acciones (Capital Contable) *Es como una FOTOGRAFIA que muestra la posición financiera de la Empresa en un momento determinado del tiempo. Esta compuesto por el Activo, Pasivo y Patrimonio.

17 ACTIVO CORRIENTE ACTIVO NO CORRIENTE PASIVO CORRIENTE PASIVO NO CORRIENTE PATRIMONIO

18

19

20 ESTRUCTURA ECONÓMICO FINANCIERA EN LA EMPRESA E S T A D O D E R E S U L T A D O S I N T E G R A L ES ============================================== AL 31 DE OCTUBRE DEL 2013 VENTAS S/. 2,276,744.89 DESCUENTOS REB. Y BONIFICACIONES " 0.00 ------------------------------- --- VENTAS " 2,276,744.89 COSTO DE VENTAS " ( 2 035 409.93) ------------------------------- --- UTILIDAD BRUTA " 241,334.96 GASTOS DE ADMINISTRACION " 56,918.62 GASTOS FINANCIEROS " 7,968.61 OTROS GASTOS " 687.00 OTROS INGRESOS " 127.00 ------------------------------- ----- UTILIDAD ANTES DEL REI " 184,416.34 REI DEL EJERCICIO " 0.00 ------------------------------- ----- UTILIDAD NETAS/. 184,416.34 =================== E S T A D O D E S I T U A C I O N F I N A N C I E R A ================================================ AL 31 DE OCTUBRE DEL 2013 A C T I V O ACTIVO CORRIENTE CAJA Y BANCOS S/ 11 140.00 CUENTAS POR COBRAR " 2 800.00 MERCADERIAS " 517 542.00 EXISTENCIAS POR RECIBIR " 0.00 ACTIVO NO CORRIENTE INMUEBLES MAQ. Y EQUIPO " 9 150.00 DEPRECIACION INM. MAQ. Y EQ. " ( 68.00) CARGAS DIFERIDAS " 0.00 OTRAS CUENTAS DEL ACTIVO NO CTE. " 11 858.00 ----------------------------- TOTAL DEL ACTIVO S/ 552 422.00 =============== P A S I V O PASIVO CORRIENTE TRIBUTOS POR PAGAR S/ 3 347.00 REMUNERAC. Y PARTIC. POR PAGARS/ 702.66 PROVEEDORES S/ 218 754.00 DIVIDENDOS POR PAGAR S/ 0.00 CUENTAS POR PAGAR DIVERSAS S/ 113 588.00 BENEFICIOS SOCIALES DE LOS TRABAJADORESS/ 1 247.00 PATRIMONIO CAPITAL " 30 000.00 RESULTADOS ACUMULADOS " 367.00 RESULTADO DEL EJERCICIO " 184 416.34 ----------------------------- TOTAL DEL PASIVO Y PATRIMONIOS/ 552 422.00 ===============

21 COMRA DE ACTIVOS FIJOS RECURSOS FIANACIEROS DISPONIBILIDAD FINANCIERA ALMACEN DE MATERIA PRIMAS PRODUCCION CLIENTES ALMACEN DE PROD. TERMINADOS. COMPRAS OTROS COBROS GASTOS DE PERSONAL

22 ESTADO PATRIMONIO CLIENTES ALMACEN DE MATERIA PRIMAS COMPRA DE ACTIVOS FIJOS PASIVOS NO CTES. PRODUCCION. COMPRAS AMORTIZACION FINANCIERA E INTERESES CAJACAJA ALMACEN DE PROD. TERMINADOS. DEPREC. Y AMORTIZACION PRODUCCION SUBVENCIONES,ETC IMPUESTOS APORTACIONES DE SOCIOS OTROS PRESTAMOS DIVIDENDOS REDUCCION DEL CAPITAL GASTOS PERSONALES COBROS

23 EL CAPITAL HUMANO Personas con conocimientos y habilidades. Expertos en las necesidades de la Empresa EL CAPITAL ESTRUCTURAL Es el conocimiento que puede ser reproducido y compartido, tenemos en estos la existencia de manuales de procedimientos, mecanismos de mejora, equipos de control de calidad, control de ISSOS EL CAPITAL RELACIONAL Es la que se centra en la formas de relación de la empresa con los clientes, proveedores, competidores El entorno social etc.

24 GERENCIA FINANCIERA DAGA

25 ESTUDIO E INVESTIGACIÓN DE MERCADO AMBITO Y OBJETIVO - Fuerzas competitivas relevantes - Análisis de la demanda PERSPECTIVAS - Análisis DAFO ¿CÓMO OBTENER INFORMACIÓN?

26

27 AMBITO Y OBJETIVOS PLANTEAMIENTO DE PROBLEMA Dar respuestas a diferentes incógnitas: ¿Qué precio está dispuesto a pagar el mercado por mi producto? ¿Cuál es el mejor segmento del mercado al que puedo dirigir mi oferta? DETERMINAR LOS OBJETIVOS A ALCANZAR Que resultado se espera obtener. Cómo van a ser utilizado y para que tipo de decisiones esta diseñado DETERMINAR EL CONTENIDO DE LA INVESTIGACIÓN Definir el tipo de información que quiere obtener y que será de Utilidad para alcanzar los objetivos planeados

28 FUERZAS COMPETITIVAS RELEVANTES El estudio de dichas fuerzas nos dará una idea del atractivo de un determinado sector. Rivalidad Competitiva Poder de los Clientes Poder de los Proveedores Amenazas de Nuevos Entrantes Bienes o Servicios Sustitutos atractivo del sector según:

29 LA RIVALIDAD MIDE EL GRADO DE COMPETENCIA ACTUAL Concentración y Equilibrio de los competidores - Número - Tamaño Crecimiento de la Industria Posibilidad de diferenciación Dispersión Geográfica Barreras a la salida - Activos especializados - Restricciones gubernamentales o de mercado

30 ¿TIENEN FUERZA LOS CLIENTES EN LA INDUSTRIA? Es importante determinar la concentración del poder de compra y el costo de cambio que tienen los clientes Otras veces no, como por ejemplo en la Industria de la Distribución Eléctrica Residencial Algunas veces si, como por ejemplo en la Industria de los ordenadores personales (PC’s)

31 ¿CUÁL ES LA FUERZA DE LOS PROVEEDORES? Grado de concentración de los mismos Tamaño de los proveedores Contribución de los proveedores a la calidad o servicio de los productos en la Industria Importancia de los productos de los proveedores en el bien final

32 ¿ES POSIBLE LA ENTRADA DE UN NUEVO COMPETIDOR? Esta pregunta debe responderse a la luz de los siguientes puntos: - Economías de escala - Fuerza de marca - Costo de cambio de los clientes - Regulaciones estatales (Bancos) - Necesidades de Capital (Generación eléctrica) - Licencias (Celulares y PCS) - Existencia y pendiente de curva de aprendizaje

33 ¿EXISTEN PRODUCTOS QUE PODRÍAN SUSTITUIR A LA INDUSTRIA ACTUAL? Es importante determinar el grado de sustitución, porque casi siempre es imperfecto Hay que evaluar los costos de cambio para los clientes Como ejemplo tenemos: - Agua y Bebidas en Industria de la cerveza - Paneles fotovoltaicos en Sector Eléctrico - Trenes rápidos en Industria de Transporte Interurbano

34 SEGMENTACIÓN DEL MERCADO ANÁLISIS DE LA DEMANDA Diseñar el perfil del consumidor bajo el aspecto social y demográfico. Nuestros clientes pueden ser otras empresas o el público en general Es importante saber quienes son o serán nuestros clientes y como son.

35

36 GERENCIA FINANCIERA DAGA

37

38

39

40 PARA ELABORARA EL BSC SE DEBE APLICAR LA SIGUIENTE SECUENCIA COMO INDCA ROBERT KAPLAN Y DAVID NORTON EJEMPLO PRACTICO NRO. 01

41

42