1 La demanda mundial de carne bovina hasta 2020: fundamentos, proyecciones y esperanzas Juan J. Llach (Estudio Llach y IAE Business School) CORRIENTES 8 de noviembre 2012

2 Contenidos A. LA DEMANDA MUNDIAL DE ALIMENTOS 1. Escenarios, períodos, productos y países 2. Tamaño del mercado, su evolución y los socios estratégicos 2.1. El rol de China y de otros países emergentes 3. Proyecciones del consumo y sensibilidad a los escenarios 3.1. La carne vacuna en detalle 4. A modo de conclusión B. OPORTUNIDADES Y DESAFÍOS PARA LA ARGENTINA: 2012 Y DESPUÉS 1. Las oportunidades 2. Los desafíos

3 A. LA DEMANDA MUNDIAL DE ALIMENTOS

4 1. Escenarios, períodos, productos y países

5 1. Escenarios, períodos, productos y países I Períodos: revisión de 2005-2010 y proyección 2010-2020Períodos: revisión de 2005-2010 y proyección 2010-2020 Productos:Productos: –Carne vacuna –Carne aviar –Leche: fluida, en polvo (entera y descremada) –Trigo –Granos gruesos y referencia al maíz –Semillas oleaginosas y referencia a la soja – Aceites vegetales –Harinas proteicas

6 1. Escenarios, períodos, productos y países II Países y grupos de países:Países y grupos de países: –Mundo DesarrolladosDesarrollados –EEUU –Unión Europea Emergentes (o en desarrollo)Emergentes (o en desarrollo) –África –Asia »China »India »Resto de Asia –América Latina »Argentina en los casos relevantes –Emergentes sin China e India –Países más pobres

7 1. Escenarios alternativos 2010-2020 1. Escenario central FPC –Crecimiento % anual PIB. Mundo: 4.05; PD: 2.16; PE: 6.08. Proyecciones muy  a FMI, pero “sin garantía” –Elasticidades FPC (*) 2. Escenario OECD –Crecimiento % anual PIB. Mundo 3.88; PD: 2.31; PE: 5.80 –Elasticidades OECD (*) < FPC 3. Escenario medio y mixto –Crecimiento % anual PIB. Mundo 3.88; PD: 2.31; PE: 5.80 –Elasticidades FPC (*) > OECD 4. Escenario de crecimiento bajo (mínimo) –Crecimiento % anual PIB. Mundo 3.10; PD 2.20; PE; 4.0 –Elasticidades OECD (*) < FPC (*) Los detalles pueden verse en el Anexo Estadístico.

8 2. Tamaño del mercado, su evolución y los socios estratégicos

9 2. El bosque I Tamaño del mercado global 2010-2020 El consumo de los alimentos incluidos en este estudio crecerá entre 2010 y 2020 desde US$ 1,522 a 1,885 billones (*)El consumo de los alimentos incluidos en este estudio crecerá entre 2010 y 2020 desde US$ 1,522 a 1,885 billones (*) –Crecimiento acumulado: 23,9%  2,2% anual –Aumento total: US$ 363.700 millones (**) aumento es mayor que el estimado por (*) Escenario central. (**) Este aumento es mayor que el estimado por OECD-FAO en US$ 65.200 millones (3.6% del consumo OECD-FAO en 2020) y es mayor en US$ 82.213 millones respecto del escenario de mínima de este trabajo

10 2. El bosque II Los socios estratégicos I Los países emergentes continuarán siendo por mucho tiempo los socios estratégicos de la Argentina y Sudamérica en alimentos (y demás productos básicos)Los países emergentes continuarán siendo por mucho tiempo los socios estratégicos de la Argentina y Sudamérica en alimentos (y demás productos básicos) –Aportarán el 81,3% del aumento de la demanda total, con un máximo en leche en polvo entera (94.9%) y un mínimo en granos gruesos (66.3%) –La participación de los PE en ese aumento es mayor en alimentos de origen animal (86.2%), sobre todo en lácteos, que en los de origen vegetal (76.4%), donde predomina el complejo oleaginoso –Los países emergentes sin China e India aportarán el 52.8% del aumento total –China aportará sólo un 19.4% del aumento total, con máximos en leche en polvo entera (44.9%), semillas oleaginosas (30.3%), luego harinas proteicas (22.9%) y muy cerca los granos gruesos y los aceites vegetales (20%) –India aportará sólo el 9.2% del aumento: ¿no habría que buscar mayor presencia en este mercado?

11 2. El bosque III Los socios estratégicos II Participación media de los países emergentes en el aumento del consumo de alimentos de origen animal: 86.2%. Sin China, India: 58.6%. China: 17.8%

12 2. El bosque IV Los socios estratégicos III Participación media de los países emergentes en el aumento del consumo de alimentos de origen vegetal: 76.4%. Sin China, India: 47.0%. China: 20.9 Participación media de los países emergentes en el aumento del consumo de alimentos animales y vegetales: 81.3%. Sin China, India: 52.8%. China, 19.4%. India, 9.2%.

13 2. El bosque V Los socios estratégicos IV Participación media de los países emergentes en el aumento de las importaciones de alimentos: 91.9%. Sin China, India: 74.8%. Notar como cae la participación en el complejo oleaginoso sin ‘Chinindia’

14 2. El bosque VI Los socios estratégicos V Continentes deficitarios y superavitarios Fuente: The Economist, mayo 2012

15 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China: 2000-2020 I La tasa de crecimiento del 2.2% anual del consumo total de los alimentos aquí incluidos es mucho menor que la estimada por McKinsey (2012) para el consumo total de alimentos en China (2010-2020): 7,3% anual (US$ 442.000 millones)La tasa de crecimiento del 2.2% anual del consumo total de los alimentos aquí incluidos es mucho menor que la estimada por McKinsey (2012) para el consumo total de alimentos en China (2010-2020): 7,3% anual (US$ 442.000 millones) –Esta estimación de McKinsey luce exagerada –Sin embargo, es muy similar a la de McKinsey (2006): 6.7% –Las diferencias entre ese 7.3% y el 2,2% de nuestro estudio son abismales, pero tienden a afianzar nuestra proyección Fuentes. McKinsey (2006). The value of China’s emerging middle classes. McKinsey (2012). Meet the Chinese consumer of 2020.

16 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China: 2000-2020 II Fuente: McKinsey Quarterly, Marzo 2012 Los 2 informes McKinsey Tasas de crecimiento anual: 2000-2010: 4.7% 2010-2020: 7.3% Más allá de sus excesos la proyección muestra un amplio margen de aumento del consumo per capita 275.000 434.000876.000

17 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China: 2000-2020 III Este escenario “optimista” respecto de China se apoya también en otros hechos relevantesEste escenario “optimista” respecto de China se apoya también en otros hechos relevantes La mayor parte de los consumos per capita proyectados al 2020 son menores que los de estimaciones alternativas (FAPRI)La mayor parte de los consumos per capita proyectados al 2020 son menores que los de estimaciones alternativas (FAPRI) Para los productos aquí estudiados, el ratio de los consumos per capita China / PD es en promedio 0,49 en 2020, en línea con los ratios de los PIB per capita (0,39)Para los productos aquí estudiados, el ratio de los consumos per capita China / PD es en promedio 0,49 en 2020, en línea con los ratios de los PIB per capita (0,39) Para 3 agregados de cereales, carnes y aceites vegetales –más representativos de los consumos chinos típicos- los ratios son 0.69, 0.45 y 0.64 respectivamentePara 3 agregados de cereales, carnes y aceites vegetales –más representativos de los consumos chinos típicos- los ratios son 0.69, 0.45 y 0.64 respectivamente La autosuficiencia de China en la mayor parte de los alimentos será decreciente hasta el año 2050 La autosuficiencia de China en la mayor parte de los alimentos será decreciente hasta el año 2050  Notas y fuentes: elaboración propia de la base de datos de OECD-FAO y los datos de población de la ONU (2011).

18 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China: 2000-2020 IV Notas y fuentes. Consumos per cápita en kilos. Elaboración propia en base a FPC (2012); OECD- FAO (2011) y FAPRI (Food and Agriculture Policy Research Institute, 2012) http://www.fapri.iastate.edu/outlook/2011/

19 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China: 2000-2020 V Soja-China dependencia de Argentina, Brasil, Uruguay Notas y fuentes. Elaboración propia a OECD-FAO (2011). En 2020, el 81 % de las importaciones chinas del complejo En 2020, el 81 % de las importaciones chinas del complejo oleaginoso serán semillas oleaginoso serán semillas En contraste, sólo el 26,4% de las exportaciones oleaginosas En contraste, sólo el 26,4% de las exportaciones oleaginosas argentinas eran semillas en 2010 y serán 20,6% en 2020 argentinas eran semillas en 2010 y serán 20,6% en 2020 A su vez, el 100% del aumento de exportaciones oleaginosas A su vez, el 100% del aumento de exportaciones oleaginosas entre 2010 y 2020 serán aceites y harinas proteicas entre 2010 y 2020 serán aceites y harinas proteicas Situación de mayor chino-dependencia de Brasil y Uruguay Situación de mayor chino-dependencia de Brasil y Uruguay

20 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China e India: 2000-2020 VI Fuente: Wenge Fu, Vasant P. Gandhi, Lijuan Cao, Hongbo Liu y Zhangyue Zhou (2012), “Rising consumption of animal products in China and India: national and global implications”, China & World Economy, Vol. 20, Nº 3 *88-106).

21 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa El mercado de alimentos en China: 2000-2050 I Fuente: Chinese Academy of Sciences (2009). Strategic Agricultural Development Research Panel, en Ling Zhu (2011), “Food Security and Agricultural Changes in the course of China’s Urbanization”, China & World Economy, 19, 2.

22 2.1. El bosque: los “otros” socios estratégicos Nuevas poblaciones, nuevas clases medias Fuentes: OCDE (2010), Banco Mundial, ONU y elaboración propia Muy relevante en lo social, y en la estrategia futura de negocios Las clases medias en los PE pasan de 920 a 4966 millones de personas

23 A) FACTORES DE OFERTA 1.Oferta de trabajo “ilimitada” a salarios constantes Amenaza para las industrias de todo el mundoAmenaza para las industrias de todo el mundo 2.Amplio margen de aumento de la productividad (catch-up) A) 2000: 1 Notebook = 20 Tn de soja. 2011: 1 Notebook = 1 Tn de soja A) 2000: 1 Notebook = 20 Tn de soja. 2011: 1 Notebook = 1 Tn de soja   20 veces menos: (2/3 por menores precios tecnología) B) 2000: 1 Tn soja = 1 celular. 2011 1 Tn soja = 30 celularesB) 2000: 1 Tn soja = 1 celular. 2011 1 Tn soja = 30 celulares 3.Creciente y mejorada inversión en educación B) FACTORES DE DEMANDA 4. Incorporación al consumo del 70% de la población mundial (4900 millones de personas) con demanda recíproca entre países emergentes 5. Políticas económicas mucho más sensatas que en el pasado: Buena macro: superávit /equilibrios gemelos; tipo de cambio flexible, inflación baja o moderadaBuena macro: superávit /equilibrios gemelos; tipo de cambio flexible, inflación baja o moderada Atracción de inversionesAtracción de inversiones 2.1. El bosque: los “otros” socios estratégicos Los emergentes llegaron para quedarse I: los 5 ases

24 2.1. Los socios estratégicos Los emergentes llegaron para quedarse II 2.1. Los socios estratégicos Los emergentes llegaron para quedarse II Fuente: basado en Fogel (2007 y 2009). SE Asia: Indonesia, Corea, Malasia, Singapur, Taiwán, Tailandia. LATAM: en Fogel está incluida en resto del mundo. Los datos del cuadro son estimación propia. J. J. Llach, 9/2011

25 3. Proyecciones del consumo y sensibilidad a los escenarios

26 3. Tasas de crecimiento anual del consumo 2010-2020 (y 2005-2010) en la proyección central del estudio –Carne aviar 2.98 (3.50) –Aceites vegetales 2.69 (4.77) –Harinas proteicas 2.47 (3.60) –Leche 2.39 (0.81) –Semillas oleaginosas 2.33 (2.28) –Leche en polvo entera 2.24 (1.51) –Leche en polvo descremada 2.18 (1.79) –Trigo 1.72 (1.91) –Granos gruesos 1.57 (3.00) –Carne vacuna 1.37 (0.53) OECD-FAO (2011). Aviar, 2.31. Aceites, 2.25. Harinas, 1.62. Leche, 2.37. Oleaginosas, 1.67. LPE, 2.06. LPD, 1.41. Trigo, 1.09. Granos gruesos, 1.39. Carne vacuna, 1.36. Entre paréntesis, tasas históricas 2005-2010. El ranking de tasas de crecimiento del consumo FPC (2012) es muy similar al de FPC (2008)

27 3. Consumo per cápita 2010-2020 del conjunto de productos estudiados Para chequear el realismo de los números vemos la evolución del consumo per cápita en los PD y los PEPara chequear el realismo de los números vemos la evolución del consumo per cápita en los PD y los PE –Crece 1.1% anual en los PD y 2.8% en los PE –Como corresponde -“ley de Engel” de demanda proporcionalmente decreciente de alimentos- su relación con el PIB pc baja tanto en el mundo (2% a 1.5%), como en los PD (1.4% a 1.2%) y en los PE (2.3% a 1.85%) –Los consumos per cápita de los PD en 2020 son en promedio 2.5 veces los de los PE Según la FAO, al menos hasta el año 2050 se mantendrán grandes diferencias de consumo de calorías per cápita entre los PD (3569) y los PE (2966)Según la FAO, al menos hasta el año 2050 se mantendrán grandes diferencias de consumo de calorías per cápita entre los PD (3569) y los PE (2966) –Queda abierta la pregunta de si los factores culturales pueden explicar diferencias tan sostenidas pese al rápido crecimiento de los PE Notas y fuentes. (*) Versión FPC. En la versión Fogel cae de 5.12 a 3.86=24.6%. Elaboración propia de la base de datos de OECD-FAO. Datos de consumo corresponden al escenario FPC (máximo). Datos de población de la ONU (2011)

28 3. Excesos de demanda total por productos: síntesis I En casi todos los bienes hay exceso de demanda en los países emergentes y exceso de oferta en los países desarrollados. Excepciones: carne vacuna, con oferta excedente en ambos; aceites vegetales, con demanda excedente en PD y neutro en PE y harinas proteicas, con demanda excedente en PD y oferta excedente en PE

29 3. Excesos de demanda total por productos: síntesis II (*) Exceso de demanda como porcentaje de la producción de 2020. En casi todos los bienes hay exceso de demanda en los países emergentes y exceso de oferta en los países desarrollados. Excepciones: carne vacuna, con oferta excedente en ambos; aceites vegetales, con demanda excedente en PD y neutro en PE y harinas proteicas, con demanda excedente en PD y oferta excedente en PE. (*)

30 3.1. La carne vacuna en detalle

31 Exportaciones de carnes Mercosur 1 2002-2005 Nota. Millones de Tn. equivalente carcasa. Fuente: Luis Bameule, 2012

32 Exportaciones de carnes Mercosur 2 2006-2012

33 Participación carnes argentinas en exportaciones totales del Mercosur, 2000-2012 Nota. Millones de Tn. equivalente carcasa. Fuente: Luis Bameule, 2012

34 Tasas de crecimiento del consumo de carne vacuna, 1990-2020

35 Participaciones en el crecimiento del consumo de carne vacuna, 2006-2020

36 Tasas de crecimiento del consumo de carne aviar

37 Carne vacuna Principales conclusiones I El crecimiento sostenido de los PE se extenderá por varios lustros.El crecimiento sostenido de los PE se extenderá por varios lustros. Los PE son, sin dudas, los clientes estratégicos de la Argentina a mediano y largo plazo, especialmente en alimentos.Los PE son, sin dudas, los clientes estratégicos de la Argentina a mediano y largo plazo, especialmente en alimentos. El aumento y la mejora de las dietas alimentarias en los PE incluye una creciente participación de las proteínas animales.El aumento y la mejora de las dietas alimentarias en los PE incluye una creciente participación de las proteínas animales. Si las actuales tendencias se mantienen, la carne vacuna cubrirá entre 15% y 20% del aumento de la demanda global de proteínas animales.Si las actuales tendencias se mantienen, la carne vacuna cubrirá entre 15% y 20% del aumento de la demanda global de proteínas animales.

38 Carne vacuna Principales conclusiones II A esto se agrega que del aumento proyectado 2010-2020 de 7,77 MT en el consumo de carne vacuna y de 1,79 MT en las importaciones, la Argentina sólo aportaría un aumento de menos de 100.000 T de exportaciones, es decir: 1,28% del aumento total del consumo mundial y 5,58% del aumento de importaciones globales.A esto se agrega que del aumento proyectado 2010-2020 de 7,77 MT en el consumo de carne vacuna y de 1,79 MT en las importaciones, la Argentina sólo aportaría un aumento de menos de 100.000 T de exportaciones, es decir: 1,28% del aumento total del consumo mundial y 5,58% del aumento de importaciones globales. Surgen claras conclusiones para la acción gubernamental y empresarial.Surgen claras conclusiones para la acción gubernamental y empresarial. –1) Si la Argentina se encamina finalmente a un decidido aumento de la producción de carne vacuna encontrará demanda.

39 Carne vacuna Principales conclusiones III –2) Puede haber márgenes para aumentar la participación de la carne vacuna en el aumento total de consumo de proteínas de origen animal que ocurrirá en los próximos lustros. El MERCOSUR podría jugar un papel en esta tarea, ya que sus cuatro socios originales son importantes productores. –3) Los mercados más dinámicos serán no tradicionales y de culturas muy diferentes y la oferta será cada vez más competitiva. Por ello, el aumento de las exportaciones argentinas requiere una estrategia comercial de mediano plazo que extienda la mirada hacia el conjunto de los países emergentes e identifique los productos que más probablemente podrán venderse en cada uno de los nuevos mercados.

40 4. Conclusiones sobre demanda global de alimentos

41 4. Conclusiones demanda alimentos I 1. Tamaño del mercado: seguirá creciendo por ser una1. Tamaño del mercado: seguirá creciendo por ser una tendencia larga, no un ciclo tendencia larga, no un ciclo 2. ¿Causas?2. ¿Causas? –A. Sostenido crecimiento de los PE –B. Aumento de casi 2000 millones de la población de los PE entre 2010 y 2040 –C. Creciente incidencia del consumo en China, Asia –D. La urbanización y la mejora de la dieta - primero cuantitativa (aceites, granos) y luego cualitativa (carnes, lácteos)- superarán por bastante tiempo el efecto demográfico negativo 3. Real influencia de China e India3. Real influencia de China e India –Aumento del consumo. China: 19,4%; India: 9,1%; Resto PD: 52,8% –Aumento de las importaciones. China: 14,3; India: 2,9: Resto PE: 74,8 –¿Vulnerabilidad del complejo oleaginoso?. Mucho menor de lo que se piensa, pero digna igualmente de una estrategia para evitarla

42 4. Conclusiones demanda alimentos II 4. Qué otros emergentes influyen4. Qué otros emergentes influyen –Continentes. Resto Asia: 28.3%; LATAM: 14.7%; África: 9.9%; Países muy pobres: 5.1% –Países, principalmente por tamaño: Indonesia, Pakistán, Nigeria, Bangladesh, México, Filipinas, Vietnam, Etiopía, Egipto, Irán, Turquía, R. D. Congo, Tailandia.. 5. Duración de la tendencia5. Duración de la tendencia –Con un crecimiento sostenido de los PE -sumamente probable- la tendencia se extenderá al menos hasta 2020 ó 25 –Su posterior, natural desaceleración será gradual –Es lógico que la nutrición de los PE converja a la de los PD –En 2010-2012 se mostró alta sensibilidad alcista al clima, al petróleo y al crecimiento –La tendencia no es lineal porque los mercados alimentarios serán siempre volátiles

43 4. Conclusiones demanda alimentos III 6. Vulnerabilidad de la tendencia6. Vulnerabilidad de la tendencia –Accidentes que pueden ocurrir en la economía global postergarán, pero no anularán la tendencia –Tanto entre 2007 y 2010 como entre 2007 y 2009 el consumo de alimentos en los PE creció alrededor de 3% anual (cereales, 1.8% anual; oleaginosos entre 3% y 6% anual y carnes y lácteos entre 0.5% y 8% anual) –..pese a que el crecimiento del PIB cayó de 6.0% en 2008 a 2.8% en 2009. 7. Precios7. Precios –Mayor tamaño no implica mayores precios: tecnología vs. Malthus y el medio ambiente –La Argentina tiene que estar preparada para usar al máximo no sólo sus ventajas comparativas, sino también las competitivas

44 4. Conclusiones demanda alimentos IV 8. Biocombustibles8. Biocombustibles –Se prevé que su tendencia llegue al menos hasta el 2020 Etanol. Producción y uso: +4% anual. Biodiesel: 6% y 6.4% anualEtanol. Producción y uso: +4% anual. Biodiesel: 6% y 6.4% anual Por demanda global (“cortes” crecientes). UE: uso + 80% y 85%Por demanda global (“cortes” crecientes). UE: uso + 80% y 85% Por la situación energética de la Argentina (política de “cortes”)Por la situación energética de la Argentina (política de “cortes”) –Se prevén precios firmes hasta el 2020 –EEUU, Brasil, UE, Argentina, Canadá y China concentran 81% de la producción del biodiesel y 91% del etanol Se prevé que entre 2012 y 2020 su producción aumente 66% en biodiesel y 45% en etanolSe prevé que entre 2012 y 2020 su producción aumente 66% en biodiesel y 45% en etanol

45 4. Conclusiones demanda alimentos V 8. Biocombustibles (sigue)8. Biocombustibles (sigue) –En el mismo período la Argentina aumentará 69% la producción de biodiesel En principio, el país acentuará su rol como principal exportador: 63% en 2009, 94% en 2020En principio, el país acentuará su rol como principal exportador: 63% en 2009, 94% en 2020 Su participación en la producción global bajará de 9.0% a 7.75Su participación en la producción global bajará de 9.0% a 7.75 –En el caso del etanol la producción argentina aumentará 55%, pero desde una base mucho menor (participación 2020: 0.3%) Desde 2015, el crecimiento será más lento, pero importanteDesde 2015, el crecimiento será más lento, pero importante –Comercio. El de etanol crece 110% (más rápido hasta el 2015), mientras el de biodiesel crece sólo 20% (también más rápido hasta 2015)

46 B. OPORTUNIDADES Y DESAFÍOS PARA LA ARGENTINA

47 B1. Las oportunidades

48 B1. Las oportunidades para la Argentina I Tamaño del mercado global y clientes potenciales de la Argentina: 1900 y 2010 (*) El mercado por habitante ajustado surge “normalizando” el PIB por habitante de la clientela potencial, que en 2010 es dos veces el de 1900. Se obtiene así un número más adecuado para comparar ambas fechas. En cambio, el número relevante para la dimensión del mercado en 2010 es US$ 1.000.000. Fuente. Elaboración propia

49 B1. Las oportunidades para la Argentina II Según OECD-FAO (*) la Argentina aumentará su participación en las exportaciones globales de carne aviar; leche en polvo; trigo; granos gruesos y harinas proteicas..Según OECD-FAO (*) la Argentina aumentará su participación en las exportaciones globales de carne aviar; leche en polvo; trigo; granos gruesos y harinas proteicas....y la reducirá en carne vacuna, semillas oleaginosas y aceites vegetales..y la reducirá en carne vacuna, semillas oleaginosas y aceites vegetales Al participar con el 15.7% en el aumento de las exportaciones totales la participación de la Argentina en ellas aumenta modestamente: del 11.4% al 12.2% del totalAl participar con el 15.7% en el aumento de las exportaciones totales la participación de la Argentina en ellas aumenta modestamente: del 11.4% al 12.2% del total La Argentina tendría en 2020 una participación muy importante en el aumento de las exportaciones de varios bienes: 51.5% en harinas proteicas, 32.5% en granos gruesos, 29.5% en trigo y 16.8% en carne aviarLa Argentina tendría en 2020 una participación muy importante en el aumento de las exportaciones de varios bienes: 51.5% en harinas proteicas, 32.5% en granos gruesos, 29.5% en trigo y 16.8% en carne aviar Estas proyecciones de OECD-FAO son muy poco creíbles por basarse en supuestos irreales de política económica – al menos hasta ahora- sobre todo al no considerar las restricciones cuantitativasEstas proyecciones de OECD-FAO son muy poco creíbles por basarse en supuestos irreales de política económica – al menos hasta ahora- sobre todo al no considerar las restricciones cuantitativas Aun así, no destaca la carne vacunaAun así, no destaca la carne vacuna

50 B1. Lo que la Argentina no produce ni exporta Efectos estimados de la eliminación de REX y DEX. Millones de US$ Valorización del stock ganadero: 6391 Notas. Elasticidades y REX+DEX. 1. Carne. 0.50 y 0.38. 2. Leche. 0.50 y.20. 3 y 4. Trigo y Maíz. 0.636 y 0.224. 5. Complejo soja. 0.892 y 0.35 (granos) y 0.32 (aceites y harinas). 6 Girasol. 0.892 y 0.32 (granos) y 0.30 (aceites y harinas). Otras. 1. Carne. Los VBP están a valor Liniers. Las X en peso producto valuado a US$ 4000 la Tn. 2. Leche. 1 Tn exportaciones = 8.5 litros de leche fluida. Precio: US$ 3000 la Tn. 3. Trigo. Precio FOB US$ 220. 4. Maíz. Precio FOB US$ 175. 5. Soja. Precios FOB en US$ por Tn.:granos 370, aceites 832.5, harinas 305.3. Mix de producción: total granos: 44.8 MTn; en grano 9.45 MTn; en aceites 6.6 MTn y en harinas 27.8MTn. 6. Girasol. Precios FOB en US$ por Tn.: granos 310, aceite 775 y harinas 111.9. XX 15000 25000

51 Las oportunidades para la Argentina III Participación argentina en las exportaciones I

52 Las oportunidades para la Argentina IV Participación argentina en las exportaciones II

53 B.1. Argentina y sus vecinos Visiones del futuro 2011-2020 y 2012-2021 I Carne vacunaCarne vacuna –Argentina: 2,47; Uruguay; 2,01; Brasil: 1,23 –Argentina: 2,06  ; Uruguay: 1,99  ; Brasil: 1,15 Carne de cerdoCarne de cerdo –Argentina: 2,89; Brasil: 1.97; Uruguay: 0,64 –Argentina: 2,97  ; Brasil: 1,30; Uruguay: 1,03  Carne aviarCarne aviar –Argentina 3,68; Uruguay: 1,92; Brasil: 1,88 –Argentina: 2,22  ; Brasil: 1,92; Uruguay: 1,90  Carne ovina (2012-2021)Carne ovina (2012-2021) –Argentina: 1,53; Uruguay: 0,81; Brasil: 0,58 Fuente: FAO-OECD

54 B.1. Uruguay y sus vecinos Visiones del futuro 2011-2020 y 2012-2021 II LecheLeche –Argentina: 3,43; Uruguay; 2,04; Brasil: 1,75 Leche entera en polvoLeche entera en polvo –Uruguay: 2,39; Argentina: 2,19; Brasil: 1,89 –Argentina: 3,49  ; Uruguay: 2,83 ; Brasil: 2,06 Leche descremada en polvo (2012-2021)Leche descremada en polvo (2012-2021) –Uruguay: 2,58; Brasil: 2,10; Argentina: 0,86 Manteca (2012-2021)Manteca (2012-2021) –Uruguay: 1,97; Argentina: 1,55; Brasil: 1,53 Quesos (2012-2021)Quesos (2012-2021) –Uruguay: 2,04; Brasil: 1,78; Argentina: 1,69 Fuente: FAO-OECD

55 B.1. Uruguay y sus vecinos Visiones del futuro 2011-2020 y 2012-2021 III TrigoTrigo –Uruguay, 3,03; Argentina: 2,63; Brasil: 1,48 –Uruguay, 2,40; Argentina: 1,55  ; Brasil: 1,10 Granos gruesosGranos gruesos –Brasil: 3,30: Argentina: 3.18; Uruguay: 2,41 –Uruguay: 3,21; Argentina: 2,68  ; Brasil: 1,78 Granos oleaginososGranos oleaginosos –Uruguay: 3,30: Brasil: 1,68; Argentina: 0,67 –Uruguay: 8,06; Brasil: 1,89; Argentina:  1,20 Fuente: FAO-OECD

56 B.1. Uruguay y sus vecinos Visiones del futuro 2011-2020 y 2012-2021 IV Harinas oleaginosasHarinas oleaginosas –Uruguay: 2,16; Brasil: 2,07; Argentina: 1,88 –Uruguay: 7,22 ; Brasil: 2,89; Argentina:  1,69 AceitesAceites –Uruguay: 2,16; Brasil: 2,06; Argentina: 1,85 –Uruguay: 7,21 ; Brasil: 2,80; Argentina:  1,81 ArrozArroz –Uruguay: 2,60; Argentina: 2,33; Brasil: -0,48 –Argentina: 1,51  ; Uruguay: -0,09 ; Brasil: -0,39 Fuente: FAO-OECD

57 B.1. Argentina y sus vecinos Visiones del futuro 2011-2020 III (*) Sin comparación con períodos anteriores. Fuente: FAO-OECD Primeros puestos: 2010-2019: Brasil 4; Uruguay 4; Argentina 2 2011-2020: Uruguay 6; Argentina 3; Brasil 1 2012-2021: Uruguay 5; Argentina 5; Brasil 0 ----------------------------------------------------------------- 2012-2021*: Uruguay 3; Argentina 2; Brasil 0 Uruguay: agricultura (¿sojización?) y tambo Argentina: ¿ganadería? Brasil: notable desaceleración

58 2. Los desafíos

59 Los senderos que se bifurcan I Seguir como hasta ahora Mantener las restricciones cuantitativas +Mantener las restricciones cuantitativas + Proteccionismo discrecionalProteccionismo discrecional Costo de oportunidad de estas políticasCosto de oportunidad de estas políticas –Al menos U$S 20.000 millones menos de producción y 15.000 millones menos de exportaciones –Escasa diversificación de productos –Menor desarrollo de cadenas de valor –Escasa diversificación de países –Muy alta dependencia de China Desarrollo muy gradual de las industrias procesadoras de granos para producir aceites, carnes (aviar, vacuna, porcina), lácteos y biocombustiblesDesarrollo muy gradual de las industrias procesadoras de granos para producir aceites, carnes (aviar, vacuna, porcina), lácteos y biocombustibles

60 Los senderos que se bifurcan II Modelo Mercosur a) Eliminación gradual de retenciones y restricciones cuantitativasa) Eliminación gradual de retenciones y restricciones cuantitativas b) Programa alternativo para minimizar la tensión exportación vs. mercado interno: carne, leche, trigo y maízb) Programa alternativo para minimizar la tensión exportación vs. mercado interno: carne, leche, trigo y maíz d) Reducción gradual de restricciones cuantitativas a las importaciones (podría acompañarse con políticas selectivas mediano plazo de sustitución de importaciones) + respuesta a la enfermedad holandesad) Reducción gradual de restricciones cuantitativas a las importaciones (podría acompañarse con políticas selectivas mediano plazo de sustitución de importaciones) + respuesta a la enfermedad holandesa e) Buscar caminos para acordar políticas de inserción agroalimentaria global con los socios del Mercosure) Buscar caminos para acordar políticas de inserción agroalimentaria global con los socios del Mercosur Resultados: al menos como los del PEA 2 para granos (4,6% anual) y carne vacuna (3,9% anual)Resultados: al menos como los del PEA 2 para granos (4,6% anual) y carne vacuna (3,9% anual)

61 Metas del PEA 2 (1) GranosGranos –Superficie sembrada: 33  42 (MH) –Producción 100  157,5 (MT)  4,6% anual Tasas anuales. Soja: 3,0. Maíz: 7,3%. Trigo: 9,7. Girasol: 9.0. Arroz: 8,8.Tasas anuales. Soja: 3,0. Maíz: 7,3%. Trigo: 9,7. Girasol: 9.0. Arroz: 8,8. Ganadería vacunaGanadería vacuna –Stock vacuno: 49  54 (M) –Producción de carne: 2,6 MT  3,8 MT  3,9% anual Ganadería porcinaGanadería porcina –Stock porcino: 3  4,7 (M)  4,6% anual –Producción: 281  822 (MT)  11,3% anual Carne aviarCarne aviar –Producción: 1,6  3  6,5% anual

62 Los senderos que se bifurcan III Modelo Mercosur + integración productiva Desarrollo más rápido y profundo de las cadenas de valor, apostando a productos más dinámicos en el mercado globalDesarrollo más rápido y profundo de las cadenas de valor, apostando a productos más dinámicos en el mercado global Este concepto incluye carnes (sobre todo aviar, porcina y de pescado), lácteos, aceites y biocombustibles..Este concepto incluye carnes (sobre todo aviar, porcina y de pescado), lácteos, aceites y biocombustibles....pero también productos que puedan llegar a las góndolas de los supermercados....pero también productos que puedan llegar a las góndolas de los supermercados....y diversificación de la especialización en oleaginosos..y diversificación de la especialización en oleaginosos Esta alternativa es la que más necesita de políticas cualitativas y de largo plazo que hoy lucen muy distantes tales como:Esta alternativa es la que más necesita de políticas cualitativas y de largo plazo que hoy lucen muy distantes tales como: –Seguridad jurídica y atracción de inversiones –Mayor densidad de inversiones de empresas argentinas en el exterior –Más y mejor articulación sistema educativo-ciencia y tecnología- sector productivo Crecimiento del PIB total de la ArgentinaCrecimiento del PIB total de la Argentina –Con PEA 2 : 100 % ó 7% anual (7,2%) –Sin PEA 2 : 60% ó 5% anual (4,8%)

63 ! MUCHAS GRACIAS!

64 Metas del PEA 2 (2) LecheLeche –Producción: 10,4  18 (mMlt)  5,6% anual % de valor agregado respecto del total a la producción primaria: 22,8%  41,0% de valor agregado respecto del total a la producción primaria: 22,8%  41,0% Consumo de proteínasConsumo de proteínas –99,5  112,7 (k/h/a)  1,3% anual Con aumento nulo en el consumo p/h de carne vacunaCon aumento nulo en el consumo p/h de carne vacuna Exportaciones agroalimentariasExportaciones agroalimentarias –Total: 39,4  99,7 (MUS$)  9,7% anual –Productos primarios: 15,2  27,4  6,1% anual –MOA: 22,9  67,0  11,3% anual Biocombustibles: 1,3  5,3  15.1% anualBiocombustibles: 1,3  5,3  15.1% anual Crecimiento del PIB total de la ArgentinaCrecimiento del PIB total de la Argentina –Con PEA 2 : 100 % ó 7% anual (7,2%) –Sin PEA 2 : 60% ó 5% anual (4,8%)

65 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa Mercados de alimentos comparados: China e India: I Fuente: Wenge Fu, Vasant P. Gandhi, Lijuan Cao, Hongbo Liu y Zhangyue Zhou (2012), “Rising consumption of animal products in China and India: national and global implications”, China & World Economy, Vol. 20, Nº 3 *88-106).

66 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa Mercados de alimentos comparados: China e India: II Fuente: Wenge Fu, Vasant P. Gandhi, Lijuan Cao, Hongbo Liu y Zhangyue Zhou (2012), “Rising consumption of animal products in China and India: national and global implications”, China & World Economy, Vol. 20, Nº 3 *88-106).

67 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa Mercados de alimentos comparados: China e India: III Fuente: Wenge Fu, Vasant P. Gandhi, Lijuan Cao, Hongbo Liu y Zhangyue Zhou (2012), “Rising consumption of animal products in China and India: national and global implications”, China & World Economy, Vol. 20, Nº 3 *88-106).

68 2.1. El bosque: mirada a su parte más frondosa Mercados de alimentos comparados: China e India: IV Fuente: Wenge Fu, Vasant P. Gandhi, Lijuan Cao, Hongbo Liu y Zhangyue Zhou (2012), “Rising consumption of animal products in China and India: national and global implications”, China & World Economy, Vol. 20, Nº 3 *88-106).

69 Proyecciones carne vacuna (Luis Bameule) Fuente: Luis Bameule, 2012

70 Stock 2003-2012 Fuente: Luis Bameule, 2012

71 Faena mensual 2009-2012 Fuente: Luis Bameule, 2012

72 Stocks comparados Mercosur Fuente: Luis Bameule, 2012

73 Producción, consumo pc y exportaciones de la Argentina Fuente: Luis Bameule, 2012

74 Precio novillo y minorista 2000-2011 Fuente: Luis Bameule, 2012

75 La gran pregunta: en la Argentina de los 2000 le mejoró significativamente el nivel de vida a muchos millones de personas: ¿podrá sostenerse?

76 PIB per capita: Argentina vs. países avanzados

77 PIB per capita: Argentina vs. Brasil