1 Plan Estratégico Industrial 2020 Sector Fabricante de Bienes de Capital Septiembre 2012
2 CARACTERIZACIÓN SECTORIAL Y EVOLUCIÓN RECIENTE
3 La fabricación de bienes de capital se enmarca en la industria metalúrgica, integrando múltiples eslabonamientos productivos altamente complejos y tecnificados... En Argentina reúne más de 3.000 empresas, en su mayoría de capital nacional (90%) La mayoría se concentra en Buenos Aires, Santa Fe, Córdoba, Mendoza y Entre Ríos Si bien existen varias empresas de envergadura, se trata de un sector esencialmente PyME Produce bienes por U$D 5.000 millones y representa el 4,5% del PBI industrial Genera alrededor de 90.000 puestos de trabajo en forma directa, altamente calificados Más del 80% de las empresas exporta, aportando un total de U$D 1.500 millones al año El sector realiza inversiones por más del 7% de las ventas (alrededor del 2,5% en I+D) CARACTERIZACION El sector en Buenos Aires representa entre el 40-50% de la actividad a nivel nacional... En Gran BA la oferta es diversificada y ocupa casi el 9% del empleo industrial. Los partidos más destacados son Avellaneda, Quilmes, Morón, Tres de Febrero, La Matanza, San Isidro, Vicente López y E Echeverría. En el interior de la Pcia. es relativamente más sencillo identificar algún sesgo sectorial, generalmente asociado a la principal actividad de la región. Las principales zonas son el cordón Pilar-Campana-San Nicolás (automotriz, siderurgia y petroquímica), Pergamino y Salto (maq agrícola y remolques), 9 de Julio y Chivilcoy, zona Atlántica (industria alimenticia, astilleros, eq hospitalario, etc), Bahía Blanca-Tandil, etc
4 SECTORES Y CADENA DE VALOR DE BIENES DE CAPITAL
5 Convertibilidad y Post-Convertibilidad: dos períodos esencialmente diferentes... Fuente: ADIMRA en base a INDEC, MTSS y datos propios Decrecimiento + destrucción de empleo Alto crecimiento + creación de empleo - 4,4% p.a + 13,2% p.a El sector reaccionó rápidamente frente a la crisis internacional y la producción ya se ubica un 3,4% por encima de 2008, pero el empleo se recupera más lentamente.... EVOLUCION RECIENTE Entre 2003 y 2010 la producción se duplicó y se ubicó un 50% por encima de los 90´s En estos años se crearon casi 40.000 puestos de trabajo en forma directa Actualmente el sector emplea un 22% más de trabajadores que en la Convertibilidad A diferencia de la etapa previa, la productividad laboral creció casi permanentemente a una tasa promedio del 3% anual
6 Fuente: ADIMRA en base a relevamientos propios, IES Consultores e INDEC Esta expansión del producto y el empleo en el mercado interno incluyó un alto dinamismo de las exportaciones, que se triplicaron en tan sólo 5 años... Evolución de las Exportaciones de Bienes de Capital 0 200.000 400.000 600.000 800.000 1.000.000 1.200.000 1.400.000 2001200220032004200520062007200820092010 Miles de U$D + 250% La crisis internacional impactó menos que en otros sectores, implicando una caída del 16% en 2009, pero en 2010 las exportaciones aún se ubican un 9% por debajo de 2008.... El rubro de bienes de capital fue uno de los más dinámicos del período (el incremento de las exportaciones fue un 50% superior al de los productos primarios, de manufacturas agropecuarias e industriales) El porcentaje sectorial de exportaciones sobre el valor de producción total se duplicó, superando el 23% EVOLUCION RECIENTE
7 Evolución de la Producción de Bienes de Capital Argentina-Brasil 20 40 60 80 100 120 140 160 180 200 220 199319941995199619971998199920002001200220032004200520062007200820092010 Índice BrasilArgentina Fuente: ADIMRA en base a relevamientos propios, IBGE e INDEC No obstante, este desempeño sectorial debe enmarcarse en algunos rasgos a destacar... La reestructuración productiva de los 90´s afectó más profundamente a la Argentina que a Brasil (principal competidor regional) A partir de 2007 el proceso de convergencia iniciado en 2003 se detuvo y aún no se alcanzaron los niveles de producción relativa de la etapa previa (en los últimos 20 años Brasil creció a una tasa promedio del 4,5% anual y Argentina al 1,8%) El desequilibrio comercial con Brasil se profundizó en estos años... EVOLUCION RECIENTE Fuerte divergencia Convergencia “Estancamiento” Si bien entre 2002 y 2006 se dio un proceso de convergencia con Brasil, a partir de 2007 las tasas de crecimiento comenzaron a divergir nuevamente...
8 EVOLUCION RECIENTE El déficit comercial se ha ido profundizando y tiende a los U$D 4.000 millones anuales... Fuente: ADIMRA en base a relevamientos propios, IES Consultores e INDEC. (*) Incluye Hong Kong Entre 2003 y 2010 las importaciones crecieron a una tasa promedio del 26% anual, superando tanto la tasa de expansión de las exportaciones (19%) como la de la producción local (10%)... + 26% p.a. Excepto con los países de ALADI (sin Brasil), el sector resulta deficitario con todas las regiones del mundo, entre las cuales se destacan EEUU, Europa, Japón y, en los últimos años, Brasil, China y Corea...
9 (*) Estimado Fuente: ADIMRA en base a INDEC A su vez, la participación de las importaciones en la inversión local de máquinas y equipos pasó del 37% en 2003 al 61% en 2010... EVOLUCION RECIENTE El fuerte crecimiento de la inversión en estos años favoreció la producción local de bienes de capital, pero también las importaciones tuvieron un elevado dinamismo (mientras la inversión creció a una tasa anual del 16%, la producción local lo hizo al 10% y las importaciones al 26%) Se estima que en al menos el 65% de estas importaciones existe capacidad disponible de sustitución local (ello sin considerar la posibilidad de integrar localmente mayor cantidad de insumos, partes y piezas)
10 Por otro lado, la dinámica de los costos de producción ha ido evolucionando de manera más marcada que la de los precios de los bienes de capital... ESTRUCTURA DE COSTOS Estructuras de Costos Representativas del Sector de Bienes de Capital Fuente: ADIMRA en base a INDEC y datos propios (*) Desde 2001 los precios del sector crecieron en torno al 380%, mientras que los insumos principales lo hicieron en una cuantía muy superior (siderurgia +625%, no ferrosos +430% con picos en cobre y latón de +1.100%, químicos y plásticos +580%, partes y piezas diversas +600% y los servicios en general +400%...)
11 ...el salario –que explica alrededor del 30% del costo de producción- también creció en forma sostenida... EVOLUCION RECIENTE + 737% + 10% + 15-25% - 18% Los incrementos nominales han sido superiores a las mejoras de productividad, tipo de cambio y capacidades de absorción vía precios o rentabilidades, conduciendo el costo laboral real a niveles de competitividad muy acotados (si bien deberían considerarse las diferencias esenciales del contexto económico y político, se observa que dichos costos tienden a los niveles de los 90´s) Fuente: ADIMRA en base a INDEC, MTSS, INDEC y datos propios
12 PREMISAS PARA EL DISEÑO DE UN PLAN ESTRATEGICO
13 La dinámica macroeconómica debe favorecer la inversión en máquinas y equipos, lo cual requiere coordinar la política cambiaria, monetaria, fiscal y comercial para obtener en forma simultánea: o Tipos de cambio reales competitivos o Altas tasas de crecimiento de manera equilibrado con el desarrollo de la oferta local o Rentabilidades suficientes para los sectores productivos (que deben ser mayores a las de la especulación financiera) o Dinamismo del mercado interno como plataforma para la expansión de las exportaciones o Certidumbre a partir de estabilidad de políticas y solidez de la política macro Debería profundizarse una política integral para la inversión en la Argentina, que contemple tanto la mirada del inversor como la del fabricante de bienes de capital Dicho esquema debería estar decididamente sesgado en favor de la oferta local Ello requiere contemplar un marco competitivo general para el sector fabricante, que combine políticas tributarias/fiscales, financieras, arancelarias, para-arancelarias, laborales y tecnológicas A su vez, dada la heterogeneidad de rubros, se debería preservar un ámbito público- privado para el tratamiento y solución de problemáticas más específicas, sub-sectoriales PREMISAS DE UN PLAN ESTRATEGICO El diseño de un plan estratégico sectorial debería contemplar condiciones de entorno......y definir políticas sectoriales y territoriales que partan de las siguientes premisas...
14 PROPUESTAS DE POLITICAS SECTORIALES
15 LINEAMIENTOS DE POLITICAS En primer lugar, establecer un marco para la inversión en la Argentina (rango de Ley)... Restitución del AEC del 14%. Esto debería estar acompañado de: o Régimen ad-hoc de “no producidos”, similar al de “ex tarifarios” vigente en Brasil. o Modificación de regímenes especiales de importación, como las Resoluciones 256/00 y 511/00. Implementar un régimen de desgravación impositiva para las utilidades reinvertidas en la compra de bienes de capital y obras de infraestructura de origen nacional, de aplicación automática y “ventanilla permanente”. o La medida podría estar orientada a la inversión en sectores sensibles, de carácter estratégico, etc o También podría diferenciar beneficios en función del tamaño, actividad y zona geográfica Promover el “compre nacional” (Ley 25.551 y decisión política). Fortalecer y jerarquizar la administración del comercio + agenda regional. Financiamiento para la adquisición de bienes de capital locales, banco de desarrollo o La oferta debería estar disponible tanto para PyMEs como para grandes empresas. o Condiciones de plazos, tasas, garantías mejores a las de la competencia importada. o Podría partir de un registro de empresas y productos locales, cuyo financiamiento ya estaría pre- aprobado, de manera similar al FINAME de Brasil o La medida debería implicar que ningún banco público o privado que utilice fondos públicos ofrezca financiamiento a bienes de capital importados con equivalente nacional, sobre la base de una consulta pertinente a ADIMRA (actualmente esto funciona en Banco Nación, BICE, entre otros)
16 LINEAMIENTOS DE POLITICAS Este nuevo marco debería estar acompañado de incentivos directos a los fabricantes de bienes de capital (rango de Ley)... Estudiar –bajo la eventual reformulación del marco para la inversión- el reemplazo del actual régimen del bono fiscal “compensatorio” (Decreto 379/01) por un régimen de “incentivo a la integración nacional”: o El bono fiscal sería reemplazado por un ANR directamente al fabricante por ventas al mercado interno. o La nueva base de cálculo pasaría a ser el componente nacional del precio de venta más las importaciones de extrazona sin equivalente nacional. Implementar mecanismos reguladores y/o compensatorios para insumos, partes y piezas claves: o Un plan de largo plazo deberá buscar el desarrollo equilibrado de toda la cadena de valor, lo cual requiere contemplar las implicancias de contar con estructuras de mercado concentradas en los sectores de insumos básicos, aplicando criterios de razonabilidad técnico-económica. o Deberían revisarse las alícuotas de derechos de importación en determinados rubros de insumos básicos donde no existe fabricación nacional (aceros especiales, inoxidable, ciertos grosores de chapa, etc), a efectos de generar mecanismos compensatorios de carácter transitorio. Elevar los reintegros a las exportaciones Evaluar en determinados segmentos del sector la creación de un régimen a partir del cual se reemplace una parte o todas las contribuciones patronales por un impuesto directo sobre ventas en torno al 0,8-1,5% (esto es más “progresivo” en términos de tributación sobre valor agregado y podría aplicarse tanto a los productos locales como a los importados, tipo “impuestos internos”. Permite reducir costos laborales sin desfinanciar el sistema previsional. Brasil lo está haciendo)
17 LINEAMIENTOS DE POLITICAS Ampliar la oferta de financiamiento para el sector fabricante de bienes de capital, a efectos de atender necesidades diversas mediante la creación de un banco de desarrollo (fondos públicos o redescuentos específicos) o Actualmente, una de las principales herramientas para competir es el financiamiento. Para ganar mercados en el exterior, las empresas deben contar con herramientas adecuadas de pre y post financiación de exportaciones, a plazos no menores a 5 años y tasas de interés en torno a la LIBOR o Es central que estas herramientas sean flexibles en su instrumentación, que puedan financiar al exportador y al importador del exterior, que se adecuen al tipo de transacción, etc o Línea específica para inversiones estratégicas, orientada al desarrollo de proveedores locales, a modernizaciones relevantes, a la construcción de nuevas plantas de producción y/o su traslado a parques industriales, entre otras. Fortalecer apoyo técnico y económico para el desarrollo tecnológico y de I+D. A nivel provincial, la mayoría de estos lineamientos podrían tener un ámbito de aplicación, a lo cual cabe adicionar la clusterización y búsqueda de sinergias positivas (aglomeración horizontal y vertical)