1 Septiembre 2008

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3 # de Empresas 36,941 11,391 7,848 10,299 8,715 15,722 19951996199719981999 2000 Empresas Apoyadas Internacional 2000 Empresas por Empleado Promedio * Nafinsa 589 8 * Paises Seleccionados

4 Estructura Financiera Débil (4,273) 2000 Utilidad Neta ( MDP ) Capitalización ( % ) 6.75% Dic-01

5 Transformación Nafinsa Necesidades de las PYMES INNOVACIÓN Y TECNOLOGÍA Mejores Prácticas

6 Acceso al Financiamiento y/o Equipamiento Industrial 77% Competitividad Información Confiable y/o Recursos para Capacitación 67% Fuente: Estudio de Mercado realizado a 1,400 PYMES Encuesta Realizada a Pymes (Febrero2001) Financiamiento a Proveedores 62%

7 Tecnología

8 Nuestras prácticas se alinean a la nueva tecnología Certificación al 100% con ISO 9000. Dentro de las 15 empresas más innovadoras de México (Latin Finance). Premio Nacional de Calidad 2007. Deal of the Year (Euromoney). Mejor Portal de e-business (Naciones Unidas). Caso Harvard.

9 Avances en la Operación Porcentaje de Ventas vía Teléfono e Internet 93% 20002001200220032006 0% 36% 55% 88% 95% 2004 95% 2005 2007 95% Conectada al 100 % de los Bancos Operaciones Electrónicas con IF 99% 74% 0% 2000200120022003 98% 2004 99% 2005 99% 2006 2007 99%

10  Existen 583 Consejeros:  32 estados en México  En los EEUU:  California  Illinois  Texas  95% son Dueños o Directores Generales.  32 Secretarios de Desarrollo Económico de los Estados. Consejos Consultivos

11 Productos : Crédito. Capital. Mercados Financieros. PYMES

12 Intermediarios Financieros Grandes Empresas y Gobiernos Fábrica Electrónica de Crédito Canales para PYMES

13 Grandes Empresas y Gobierno (Cadenas Productivas)

14 Crédito y Servicios a la PYME Financiamiento Información Económica y Servicios Cadenas Productivas

15 Liquidez Inmediata Facturas pagadas y por pagar Descuento Electrónico* Cadenas Productivas BANCO AfirmeAfirme BanamexBanamex BancomerBancomer HSBCHSBC BanorteBanorte MifelMifel InteraccionesInteracciones SantanderSantander *Tasa máxima TIIE + 4 México, 24 de Octubre del 2006

16 571 Cadenas Productivas

17 Sector Público

18 Cadenas Productivas Número de Créditos 6.86 Millones de Créditos Monto Otorgado 561.9 mil MDP 2003 200220042005 2006 2007 2003 200220042005 2006 2007 2008

19 Mercado de Factoraje Doméstico Es un modelo ideal para financiar PYMEs barato y eficiente. Mercado de Factoraje

20 Empresas Operadoras de Factoraje en Nafta 2004200520062007 CIT1er Lugar$35 busd$42 busd$44 busd$49 busd Nafinsa2do Lugar$7 busd$9 busd$10 busd$12.6 busd GMAC3er Lugar$9 busd$10 busd$9 busd$10 busd

21 Cifras Mundiales de Factoraje 2007 51% Crecimiento de Factoraje Mundial 2004-2007 1,266,330 1,496,468 1,669,796 1,912,457 MDD

22 Cifras Mundiales de Factoraje 2007 2006 -2007 Promedio Factoraje Mundial: 15%

23 Cifras Mundiales de Factoraje/ PIB 2007 Promedio Mundial: 2.19%

24 Programa de Compras del Gobierno Federal

25 Pagos Electrónicos del Gobierno Federal Compras del Gobierno Federal a PYMES Compras del Gobierno Federal

26 Pagos Electrónicos del Gobierno Federal Simplificación administrativa. Total transparencia. Información oportuna a proveedores. Liquidez a las PYMES. Obligación de las dependencias del gobierno federal a incorporarse a las Cadenas Productivas : 245 Dependencias y Organismos

27 2007MarAbrMayJunJulAgo Entidades de Control Indirecto 147 Entidades de control directo PEMEX (5) CFE IMSS ISSSTE Luz y Fuerza Dependencias 18 Secretarias 5 Dependencias Organismos Desconcentrados 80 cadenas Plan de Trabajo 2007

28 Paritcipación de Mercado Mundial en Factoraje 2007

29 Capacitación Información de Compras del Gobierno. Financiamiento. Compras del Gobierno a Pymes Incrementar la participación de Pymes mexicanas en las compras del Gobierno Federal 35% de las compras en 2012

30 227 Cadenas registran documentos (10 o más documentos) Sólo 103 registran con plazo susceptible para el financiamiento (16 días promedio) 256 Dependencias y Entidades 227 Cadenas 29 Cadenas  ¿Cómo vamos? 227 Cadenas ¿Cómo vamos? Registro de Pagos

31 Incremento del 214% en el monto de pagos registrados Un mayor número de Proveedores beneficiados con información de sus pagos MDP 217% 214%  ¿Cómo vamos? ¿Cómo vamos?

32 Incremento del 67.4% en financiamiento a proveedores MDP Montos Operados

33 Estados y Municipios

34 Atención a los niveles de gobierno 93 CADENAS 41 Cadenas Estatales 31 Cadenas con Gobiernos Estatales 10 Cadenas de Organismos Públicos Descentralizados Estatales 52 Cadenas Municipales 48 Cadenas Municipales 4 Cadenas de Organismos Públicos Descentralizados Municipales

35 Operación de Gobiernos Estatales y Municipios $20,286 $18,616 Monto operadoMonto registrado 20072008 MDP

36 Cadenas Estatales con mayor operación 2008 * Considera la Operación de los Organismos Públicos Descentralizados Estatales MDP 1 Estado sin Operar 3,168 2,145 1,357 1,235

37 Cadena Estatal de Michoacán Instalación Monto Operado (05 al fecha) Proveedores habilitados Documentos descontados Promedio operación Intermediarios participantes 2005 8,500 MDP 1,177 21,872 388,000 pesos 12 * Cifras acumuladas

38 Intermediarios Financieros Garantías

39 Relación Garantías / PIB Países desarrollados Países emergentes Países en desarrollo México En México las garantías son 0.2% del PIB... 7.865.83

40 FondoContragaranteFondoContragarante Fondo de Garantía Garantía GobiernosEstatalesGobiernosEstatales Incorporación Línea de Garantía Registro Garantías Reclamo Recuperación Administración Potenciación Asignación Fondos Pago a IF Solicitud reembolso Reintegra por recuperaciones IF Apertura contrato por aportante Afectación de recursos de contrato específico Información situación recursos y apoyos Aportaciones Específicas Recibe informes Consolida Resultados Modelo de Operación de Programa Aportaciones de Patrimonio

41 Participación de toda la Banca 1997 2007 22 Intermediarios Financieros 74 Productos Pyme

42 Programas de Garantía  TAXIS: 2,742 taxis $176 mdp  HOMBRE CAMIÓN: 9,016 camiones 7,206 empresas $ 6,017 mdp  INDUSTRIA DEL CALZADO: 2,680 empresas $100 mdp  FONDOS ESTATALES: 56,448 empresas $25,615 mdp

43  Altos costos financieros  Exigencia de garantías  Garantías hipotecarias 3:1  Pocos canales de atención  3 intermediarios operando  Productos no dirigidos  No se contaba con productos pyme  Altos costos financieros  Exigencia de garantías  Garantías hipotecarias 3:1  Pocos canales de atención  3 intermediarios operando  Productos no dirigidos  No se contaba con productos pyme  Tasas topadas y conocidas  Exigencia de garantías  Sin Garantías hipotecarias  Múltiples canales  21 intermediarios operando  Producto específicos  Más de 65 productos pyme  Tasas topadas y conocidas  Exigencia de garantías  Sin Garantías hipotecarias  Múltiples canales  21 intermediarios operando  Producto específicos  Más de 65 productos pyme 2000 2008 Impactos medibles hacia la PYME

44 Sobre Tasa Rango de Sobretasa PYME en 2000 * 26% 14% Bajar el margen aplicado a los productos Pyme 6052

45 Programa de Garantías (MDP) $3,987$4,102 $5,340 $8,357 11,905 $14,263 $28,411 $40,560 Saldo

46 Resumen de Avances de Créditos

47 Saldos de la cartera con el Sector Privado (MDP) */ 19,311 24,717 Garantías y crédito inducido Crédito en Balance 33,373 37,837 42,009 49,959 70,041 Incremento del 263% */ Incluye primer piso, segundo piso y garantías con crédito inducido.

48 Estructura de la Cartera del Sector Privado Dic. 2001 Saldo: 19,311 MDP Dic. 2007 Saldo: 70,041 MDP Micronegocio 7% Garantías 40% Primer piso 1% Garantías 21% Equipamiento 1% Primer Piso 8% Desc. Tradicionales 57% Cadenas Productivas 13%

49 Monto promedio por operación (Miles de pesos) Reducción del 80% 402 365 217 120 94 84 80 82

50 % de Cartera Vencida Reducción del 81% 3.7 2.3 1.8 2 0.9 0.8 0.7

51 Apoyo a las Empresas vía Capital

52 Apoyo vía Capital Capital de Riesgo Programa de Emprendedores Incubadoras Empresas Pequeñas Emprendedores Empresas Medianas Fondo de Fondos Empresas Grandes Traker Sociedades de Inversión Bolsa Mexicana de Valores

53 Apoyo vía Capital Capital de Riesgo Programa de Emprendedores Incubadoras Empresas Pequeñas Empresas Medianas Bolsa Mexicana de Valores Empresas Grandes

54 Naftrac Primero en Latinoamérica. Volumen de Operación: Lugar 2 de las 165 emisoras de la BMV. Rendimiento en dólares: Pequeños Inversionistas SIEFORES 2004200520062007 Naftrac48%44%47%13% Promedio fondos indizados44%40%43%10% Promedio fondos agresivos32%21%22%8% * al 31 de julio *2008 -1% -2% -4% Inversionistas Institucionales

55 Fondos Nafinsa (Dic-07) 20012007Crec. % N o de Fondos 15400 Activos (MDP) 62415,7082,417 Activos del Mercado (MDP) 291,003851,215192

56 Utilidades de Mercados 1,230 1,223 1,644 1,195 1,488 1,0261,037

57 Apoyo vía Capital Capital de Riesgo Programa de Emprendedores Incubadoras Empresas Pequeñas Empresas Medianas Empresas Grandes Bolsa Mexicana de Valores

58 Fuente: Price Waterhouse Coopers LATAM 1% Africa 2% Asia 15% Europa 30% Norteamérica 52% Argentina 29% Brasil 45% México 18% Chile 9 % Capital de Riesgo en el Mundo 2004 En el mundo Latinoamérica

59 Estudio de mejores prácticas  En el 2002, inicia estudio de mejores prácticas con apoyo del TDA.  Problemática:  Ausencia de proyectos.  Falta de estímulos fiscales.  Ausencia de inversionistas institucionales y de largo plazo.  Falta marco regulatorio propio.  Ausencia de esquemas de salida.

60 Arquitectura del Fondo de Fondos En cartera197 MDD Dinero nuevo NAFIN250 MDD 447 MDD Otros inversionistas:5,300 MDD Total:5,747 MDD Efecto Multiplicador 12:1 Otros Organismos Otros Organismos Fondo de Fondos FONDO Empresas FONDO

61 Capacitación

62 Acumulado de beneficiados con Capacitación

63 La Transformación Estructural

64 Transformando Nacional Financiera Rediseño. Tecnología. Personal. Estándares. Calidad. Certificación. 2000 2008

65 Reducción al Gasto Número de Empleados * No incluye Personal Externo 1,034* 2,207 Disminución del 53%

66 82,794 72,098 44,752 36,423 20002001200220032004 32,093 2006 27,590 Reducción del 67% 2005 29,307 Reducción al Gasto Superficie ocupada (m 2 ) 2007 27,401

67 Resumen de Avances.

68 Clientes Apoyados Información Capacitación Financiamiento 2002 743,295 200320012000 2004 230,422 353,428 15,722 90,574 2005 2006 562,722 429,136 2007 1’120,926

69 Empresas Apoyadas por Empleado Empresas por Empleado Promedio * 589 Nafinsa 2007 1,063 * Paises Seleccionados Nafinsa 2000 8 Información Capacitación Financiamiento 2002 743,295 200320012000 2004 230,422 353,428 15,722 90,574 2005 2006 562,722 429,136 2007 1’120,926

70 Utilidad Neta ( MDP ) 527 (4,273) 18 74 151 182 2000 2001 2002 2003 2004 2005 840 2006 940 2007

71 14.58 % Evolución del Nivel de Capitalización SIN FACILIDADES REGULATORIAS 6.75% Dic-01

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74 Situación 2006

75 Descenso de su actividad financiera en los últimos 16 años. Volumen de financiamientoNúmero de empresas financiadas  61%  89%

76 Evolución de la cartera ( Saldos en mdd)  2%  46%

77 Concentración en el Sector Privado (Dic´06) 10 empresas: 32% 20 empresas: 48% Otras

78 Principales 20 acreditados En 8 casos el margen es menor al 1%. En 10 casos (50%) tenemos pérdidas suponiendo que no se quebranta ninguna operación. El resultado anual de prestarle a los 20 más grandes resulta en una pérdida de aproximadamente $ 9 millones (suponiendo que ninguna se quebranta).

79 Crédito promedio al Sector Privado (mdd)  62%

80 % Cartera Vencida del Sector Privado

81 Utilidades (mdp)

82 5,542 Sin aportación del Gobierno Federal ($2,448 mdp) 8,027 6,519 5,958 6,495 5,909 5,747 2000200120022003200420052006 Capital Contable (mdp) 31% Aportación 2006 para Fondo de Jubilados: 2,448 MDP Aportaciones a Capital: 3,000 MDP

83 Transformación

84 Transformando Bancomext 2007 2006 2008 Enfoque hacia el 2° Piso Rediseño del Proceso de Crédito. Focalización hacia Pymex exportadoras. Lanzamiento de Nuevos Productos.

85 Reorientar apoyo hacia Pymes Fortalecer el Financiamiento a Exportación Saneamiento Revisión Mandato Institucional

86 Saneamiento Tema Monto MDD Fecha de Solución Reestructura Cartera Cuba557Febrero 08 WTC160Agosto 08 Carreteras en Chile125.4 Mayo 08 Venta en $ 553 Cartera Vencida447Dic 08

87 Reingeniería Institucional Diagnóstico Mejores prácticas Necesidades Clientes Revisión Mandato InstitucionalTecnología ControlInterno CertificaciónISO9000 Cliente Calidad Transparencia y Rendición de Cuentas Visión Misión Principios Administrativos Código de Ética ObjetivosInstitucionales Productos y Productos y Servicios RediseñoProcesos 1 2 4 5 6 7 8 Estándares 3 Resultados RecursosHumanos.

88 Procesos Categoría Inventario de Macroprocesos Operación Activo Operación Pasivo Soporte Servicios Crédito 90% Mercados Financieros 50% Fiduciario 50% Avalúos 90% Adquisición y Serv. Grales 90% Recursos Humanos 90% Sistemas 90% Finanzas 90% Jurídico 90% Contraloría OIC Comunicación Social 90% Riesgos 90% Garantías 90% 85% Avance general Captación Internacional 50% Meta: 100% diciembre 2008 Avance en Rediseño

89 Reingeniería Institucional Diagnóstico Mejores prácticas Necesidades Clientes Revisión Mandato InstitucionalTecnología ControlInterno CertificaciónISO9000 Cliente Calidad Transparencia y Rendición de Cuentas Visión Misión Principios Administrativos Código de Ética ObjetivosInstitucionales Productos y Productos y Servicios RediseñoProcesos 1 2 4 5 6 7 8 Estándares 3 Resultados RecursosHumanos.

90 Evolución de la Estructura 1,354 Reducción (54%) Inicial Dic 06 ACCN CAASA CONSEJERIAS BANCOMEXT Actual Cierre Dic 08 690 618

91 Evolución del Gasto (MDP) $2,207 $1,402 Transformación Ahorros $805 36% Presupuesto Original Presupuesto Nuevo

92 Cadenas Productivas Internacionales Apoyo a PYMEX – Garantías Programa Turismo Productos

93 En un año ha dado financiamiento a más de 2,600 empresas. Monto Otorgado 7,435 MDP 20082007 Número de créditos 139,085 créditos 20082007 Cadenas Productivas Internacionales

94 Con la participación de 53 grandes empresas.

95 Empaquetando productos de la Banca Comercial con Garantías Nuevos Productos Productos Masivos para Exportadores Estímulo Crédito en Línea Crediactivo Dólares Línea Empresarial Crédito PYMEX Finexporta Apoyo a Pymex - Garantías

96 Programas de Turismo Hasta 1 MDD Modernización de las Empresas Desarrollo de Proveedores Proyectos Turísticos Más de 1 MDD Hotelería Tiempos Compartidos Tiempos Completos

97 Resumen de Avances.

98 Saldos de Cartera de Crédito Sector Privado 25,48124,18725,10824,29124,32523,59320,86622,19122,73320,153

99 Crédito promedio al Sector Privado (mdd)

100 Cartera Vencida (Sector Privado) % de Cartera Total 15.5% 20.4% 20% 15.2% 22.7% 23.2% 3.8% 1.8%

101 Utilidades (mdp) 200020012002 2003 2004 2005 2006Jun 08 (570) (339) (988) (807) (676) (1557) (296) 125 (525) 2007

102 Total de Beneficiados Apoyados 1,127 3,312 629 2,683 2.7 veces Garantías Financiamiento y Cadenas

103 Capital Contable (mdp) Nivel de capitalización Diciembre 2006 16.3% Junio 2008 7,990 8,101 13.13%

104 Septiembre 2008