1 Wyniki finansowe 1Q2017 Marek Girek, Prezes ZarząduArkadiusz Zachwieja, Wiceprezes Zarządu ds. Finansowych Maj 2017 r.
2 Agenda | O GK CUBE.ITG | POTENCJAŁ DATA TECHNO PARK| WYNIKI FINANSOWE ZA 1Q2017 strona 2
3 Grupa Kapitałowa CUBE.ITG w pigułceWiodący podmiot dostarczający usługi data center oraz rozwiązania IT dla wielu sektorów gospodarki Właściciel jednego z największych i najnowocześniejszych w Europie Środkowej centrum przetwarzania danych o poziomie niezawodności TIER3 Silna ekspozycja na perspektywiczną, rozwijającą się branżę IT – e-zdrowie, wspieraną przez przepisy prawne 400-osobowy zespół specjalistów o wieloletnim doświadczeniu i unikatowych kompetencjach Stabilny i rosnący portfel klientów głównie z branży finansowej, ekspozycja na sektor administracji publicznej Działalność na rynkach zagranicznych i współpraca z partnerami z USA Funkcjonowanie na rosnącym rynku IT, szczególnie w zakresie technologii ICT (cloud computing, SaaS, PaaS, IaaS, FaaS) Dynamiczna poprawa wyników finansowych i osiąganych rentowności Systematyczny spadek zadłużenia strona 3
4 Struktura Grupy i obszary działalnościGrupa Kapitałowa Cube.ITG Cube.ITG S.A. Jednostka dominująca 100% 100% ITMED Sp. z o.o. Produkcja, integracja, wdrażanie i utrzymanie rozwiązań własnych i firm partnerskich Kompleksowe zapewnianie jakości systemów informatycznych Strojenia wydajności aplikacji Doradztwo: biznesowe, techniczne i technologiczne Szkolenia z zakresu IT CUBE.ITG GmbH 100% Wehikuł inwestycyjny Ekspozycja na rynek niemiecki - rozwiązania IT dla sektora finansowego i telekomunikacyjnego 64,5% Data Techno Park Sp. z o.o. Medyczne Centrum Przetwarzania Danych o pow. 5 tys. m2 Technologie ICT (Transmisja danych, Cloud Computing, usługi w modelach Saas, Paas, Iaas, FaaS) Transfer Technologii i przekształcanie wyników badań naukowych i prac rozwojowych w innowacje technologiczne Świadczenie dostępu do sprzętu technicznego w zakresie mocy obliczeniowej oraz przestrzeni dyskowej Inwestycje kapitałowe w innowacyjne przedsięwzięcia z branży medycznej, biotechnologicznej oraz IT-Med strona 4
5 Oferta Cube.ITG BANKOWOŚĆ PUBLIC MEDYCYNA MULTIMEDIA ENERGETYKACentralne systemy bankowe Systemy wsparcia sprzedaży / Systemy BI Systemy front-end i elektroniczne kanały sprzedaży usług Systemy back-office Przejmowanie aplikacji w utrzymanie Integracja aplikacji Rekoncyliacja danych masowych Systemy do zarządzania dokumentacją Platformy e-learning Portale Tworzenie dedykowanych systemów informatycznych Tworzenie systemów informatycznych w oparciu o portale internetowe Systemy obiegów dokumentów Hurtownie danych Systemy ERP Dostawa, instalacja i serwis infrastruktury teleinformatycznej Systemy GIS (POSO) Konsulting medyczny Transfer technologii Inwestycje kapitałowe w spółki typu spin-off Marketing ochrony zdrowia Zarządzanie w opiece zdrowotnej Epidemiologia populacyjna Rozwój projektów biotechnologicznych Systemy multimedialne dla edukacji, biznesu, muzeów Zintegrowane systemy audiowizualne bloków operacyjnych Wyposażenie audiowizualne sal szkoleniowych Systemy multimedialne dla hoteli Systemy audiowizualne dla sportu Dystrybucja urządzeń AV i sterowania Smart metering i smart grid Zarządzanie zużyciem mediów Analiza biznesowa, funkcjonalna i technologiczna Integracja i development Testy systemów Utrzymanie systemów Konsulting MULTIMEDIA ENERGETYKA strona 5
6 Akcjonariat i Zarząd strona 6 MAREK GIREK, PREZES ZARZĄDUSpecjalista w zakresie wdrażania technologii IT w służbie zdrowia, modernizacji infrastruktury, usprawniania zarządzania i modelowania procesów biznesowych Prezes Zarządu Data Techno Park Absolwent Uniwersytetu Medycznego we Wrocławiu ARKADIUSZ ZACHWIEJA, WICEPREZES ZARZĄDU Od 15 lat zarządza działami finansowymi w spółkach kapitałowych (m.in. Bonus Systems i Murapol) Od 2013 r. związany z GK CUBE.ITG Absolwent Uniwersytetu M. Kopernika w Toruniu Posiada uprawnienia Biegłego Rewidenta strona 6
7 Wybrani klienci i partnerzyKlienci Cube.ITG reprezentują takie branże jak: Bankowość Administracja publiczna (jednostki samorządowe i rządowe) Energetyka Przemysł Handel detaliczny Telekomunikacja Spółka współpracuje z ponad 20 kooperantami - liderami w niszach rynkowych i obszarach kompetencyjnych strona 7
8 Skala działalności Spółka funkcjonuje na terytorium całej Polski, jak i realizuje projekty na terenie Europy POLSKA: 3 biura w kluczowych miastach EUROPA: Biuro Spółki CUBE.ITG GmbH w Berlinie Projekty realizowane w Hiszpanii, Belgii, Holandii, Wielkiej Brytanii, Czechach i na Słowacji Wrocław Gdańsk Warszawa ŚWIAT: Współpraca z firmami z USA strona 8
9 Perspektywiczny rynek ITGK Cube ITG posiada ekspozycję na najbardziej perspektywiczne segmenty rynku IT (w tym przede wszystkim cloud computing), a także rynek usług SaaS oraz PaaS 35,8 mld zł / +5,5%* Prognozowana wartość I dynamika r/r rynku IT w Polsce w 2017 r. 787 mln zł / +25%** Prognozowana wartość I dynamika r/r rynku cloud computing w Polsce w 2016 r. Tendencje na rynku IT: Polski rynek cloud computing - w 2017 r. wzrośnie o 25% (200 mln USD) IDC szacuje, że do 2019 r. będzie rósł średnio 5 x szybciej, niż tradycyjny rynek IT (+18,6% r/r) Rynek usług SaaS - obecnie globalna wartość sprzedaży oprogramowania wynosi 177 mld USD. Analitycy szacują 37% wzrost na przestrzeni najbliższych 4 lat Rynek usług Paas - w 2015 r. globalny rynek usług PaaS wyceniany był na 2,73 mld USD. W 2020 r. jego wartość ma osiągnąć 10,04 mld USD (CAGR 29,75%) *PMR **IDC IT WIZ Best Ranking firm IT i analiza potrzeb ich klientów strona 9
10 Agenda | O GK CUBE.ITG | POTENCJAŁ DATA TECHNO PARK| SZACUNEK WYBRANYCH DANYCH FINANSOWYCH ZA 2016 R. | CASE STUDIES strona 10
11 Data Techno Park - podsumowanieTechnologie ICT (Transmisja danych, Cloud Computing, usługi w modelach SaaS, PaaS, IaaS i FaaS). Transfer Technologii oraz przekształcanie wyników badań naukowych i prac rozwojowych w innowacje technologiczne Inwestycje kapitałowe w innowacyjne przedsięwzięcia z branży medycznej, biotechnologicznej oraz IT-Med. Zarządzanie projektami współfinansowanymi ze środków Unii Europejskiej. Doradztwo w zakresie pozyskiwania funduszy unijnych. Przejęcie spółki Data Techno Park pozwala Cube.ITG wejść do grona europejskich wiodących podmiotów świadczących usługi data center na najwyższym poziomie Długofalowa strategia CUBE.ITG SA zakłada synergię ofert i usług w ramach Grupy Kapitałowej Dzięki współpracy możliwe będzie stworzenie nowych, specjalistycznych usług IT, w szczególności związanych z Cloud Computing’iem oraz obszarem Big Data Przejęcie oznacza skokowy wzrost wyników i marż (np. skorygowana marża EBITDA za okres 4Q Q 2016 wzrasta do 29,4%) 2 5 Przejęcie: W czerwcu 2015 r. Cube.ITG S.A. nabyła udziały w ITMED Sp. z.o.o. poprzez wykonanie opcji call I (zakup 98 udziałów za 8,2 mln zł) oraz call II (zakup 34 udziałów za 3,774 mln zł) – to stanowiło 66% udziałów w ITMED W 2016 r. nastąpiła emisja nowych akcji zwykłych na okaziciela serii B2 po cenie emisyjnej 4,55 zł (zakup pozostałych 68 udziałów) strona 11
12 Medyczne Centrum Przetwarzania Danych - itQ Data Center5 000 m2 / m2 Powierzchnia centrum przetwarzania danych / serwerowni Świadczenie dostępu do sprzętu technicznego w zakresie mocy obliczeniowej i przestrzeni dyskowej (model IaaS) Dostęp do oprogramowania standardowego oraz aplikacji w modelu PaaS Usługi w modelu Saas - kupno dostępu do gotowej aplikacji Świadczenie usług na rzecz klientów końcowych (np. szpitali, przychodni) Wynajem powierzchni technicznej na kolokację sprzętu 8 / 512 Liczba komór / szaf serwerowych Ok. 20% Aktualne wykorzystanie 10 MW Własna moc zasilania Obiekt spełniający globalne standardy dla Disaster Recovery Centrum (DRK) i centrum danych (DC) ze szczególnym uwzględnieniem zasady “No single point of failure” Centrum danych, centrum operacji sieciowych (NOC) Sieć terminali węzła – DWDM, SDH, Ethernet i VOICE KORZYSTNE ZMIANY W PRAWIE Od 1 stycznia 2018 r. placówki medyczne będą musiały dostosować się do wymogów prowadzenia Elektronicznej Dokumentacji Medycznej strona 12
13 Wizualizacje strona 13
14 Agenda | O GK CUBE.ITG | POTENCJAŁ DATA TECHNO PARK| WYNIKI FINANSOWE ZA 1Q2017. strona 14
15 24,3 mln zł przychodów ze sprzedażyWyniki finansowe 1Q2017 24,3 mln zł przychodów ze sprzedaży 0,59 mln zł zysku EBIT 3,83 mln zł zysku EBITDA 0,76 mln zł strata netto 371,99 mln zł aktywów ogółem Komentarz do wyników 1Q2017 r.: Przyczyną złej sytuacji sektora IT w Polsce w I kwartale 2017 roku jest załamanie zamówień pochodzących z sektora publicznego. Zarząd podjął działania w celu uzupełnienia niedoboru kapitału obrotowego oraz stabilizacji struktury długu odsetkowego poprzez wydłużenie terminów jego spłaty. Celem jest rolowanie istniejącego finansowania bankowego oraz podpisanie porozumienia w sprawie zmiany terminu wykupu obligacji serii F na kwotę 5,0 mln złotych o minimum 12 miesięcy, a także pozyskanie nowego finansowania dłużnego poprzez publiczną emisję obligacji na kwotę 10,0 mln złotych. W tym celu Spółka podpisała umowę o świadczenie usług oferowania z Domem Maklerskim INC S.A. Celem Zarządu Spółki w perspektywie roku jest odbudowanie poziomu przychodów uzyskiwanych z kontraktów na rynku publicznym do wartości nie niższej niż realizacja w roku Przepływy wygenerowane na tych kontraktach, w pierwszej kolejności umożliwią trwałą poprawę struktury należności i zobowiązań, a następnie pozwolą na stopniowe obniżanie długu odsetkowego, a tym samym kosztów finansowych związanych z obsługą tego długu. strona 15
16 Wyniki finansowe 1Q2017 strona 16 Przychody ze sprzedaży (mln zł)Zysk EBIT (mln zł) Zysk netto (mln zł) Zysk EBITDA (mln zł) Spadek przychodów wynikiem spadku sprzedaży w obszarze Public - skutek wstrzymania lub przesunięć rozstrzygnięć postępowań przez administrację publiczną i urzędy centralne strona 16
17 Kluczowe przetargi 29,7mln zł 100 mln zł strona 17Najważniejsze pozycje w zakontraktowaniu: SEKTOR KLIENT WARTOŚĆ Public Centralny Ośrodek Informatyki 16,3 mln zł Główny Urząd Geodezji i Kartografii 30 mln zł KGHM Polska Miedź 2,8 mln zł Udział w największych przetargach z sektora public: Złożenie samodzielnej oferty przez Cube.ITG w przetargu dla COI (zapewnienie zasobów ludzkich z zakresu IT przez 3 lata) Zawarcie umowy ramowej z COI na świadczenie usług z zakresu zapewnienia zasobów ludzkich w obszarze IT Przedstawienie drugiej w kolejności ceny spośród 12 oferentów Zawarcie umowy ramowej z Naukową i Akademicką Sieć Komputerową Na mocy postanowień Umowy ramowej NASK może udzielać Spółce zamówień do kwoty 29,7 mln zł brutto nie dłużej jednak niż przez okres 36 miesięcy od dnia zawarcia Umowy ramowej lub do wyczerpania ww. kwoty, jeśli zdarzenie to nastąpi wcześniej. 100 mln zł 29,7mln zł strona 17
18 Zadłużenie finansowe strona 18 (w tys. zł) 31.03.2017Zadłużenie odsetkowe długoterminowe: 53 277 1) Długoterminowe kredyty i pożyczki bankowe 45 020 2) Pozostałe zobowiązania finansowe 8 257 Zadłużenie odsetkowe krótkoterminowe: 56 918 1) Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 43 123 13 795 Łącznie Istotna część pożyczek to środki otrzymane od podmiotów powiązanych niepodlegających konsolidacji oraz od jednego z akcjonariuszy Największe pozycje w ramach kredytów bankowych stanowią: Kredyt inwestycyjny udzielony Cube.ITG S.A. na refinansowanie nabycia akcji ITMED Kredyt inwestycyjny udzielony DTP na sfinansowanie zakupu sprzętu komputerowego oraz (start w listopadzie 2013, okres spłaty 171 mies.) oprogramowania niezbędnego do uruchomienia wyspecjalizowanych usług informatycznych w itQ Data Center Kredyt inwestycyjny udzielony DTP, na sfinansowanie dostawy i wdrożenia infrastruktury informatycznej oraz oprogramowania na potrzeby utworzenia informatycznych platform e-usług i aplikacji on-line w środowisku typu Cloud Computing (start w październiku 2014 (podpisanie umowy), okres spłaty 84 mies.) strona 18
19 Plany operacyjne 2017 strona 19 II. Kierunki handlowo-operacyjne:W DTP w ciągu 2017 r. osiągnięcie 100-procentowego wykorzystania zasobów serwerowych II komory, a w IV kw uruchomienie trzeciej komory Udział i pozyskiwanie średnich i dużych przetargów (obecnie postępowanie w ramach 100-mln kontraktu dla COI) w sektorze administracji publicznej Ekspozycja na kontrakty dla służby zdrowia (m.in. wynikające z przygotowania do wymogów Elektronicznej Dokumentacji Medycznej) Umocnienie pozycji wśród klientów komercyjnych Dalszy spadek sprzedaży licencji obcych i usług serwisu rozproszonego na rzecz rozwiązań o wyższych marżach I. Działania poprawiające sytuację związaną z zadłużeniem finansowym Grupy: Dalsze kroki w zakresie refinansowania istniejącego zadłużenia wraz z wydłużeniem zapadalności długu oraz zwiększeniem puli środków do wykorzystania Potencjalna emisja obligacji, dywersyfikująca źródła finansowania Sprzedaż nieruchomości biurowej należącej do Data Techno Park Planowe uregulowanie pozostałej części należności z tytułu sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa - „Działu Retail Cube.ITG” na rzecz spółki SESCOM* Poprawa płynności Poprawa struktury zadłużenia Obniżenie kosztu zadłużenia Punkt II 4 - Cena sprzedaży „Działu Retail Cube.ITG wyniosła 12,5 mln zł – I i II płatność wyniosły po 3,75 mln zł – ostatnia transza zostanie wypłacona po 12 mies. od zawarcia umowy ( ) i będzie dopełnieniem finalnej ceny: 7,5-15,5 mln zł, skorygowanej o wyniki ZPC strona 19
20 Zakończenie DZIĘKUJEMY ZA UWAGĘCUBE.ITG SA Sienna 39 Warszawa strona 23